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第一节 企业贷款业务的一般流程 ; ;（一）专家信贷分析的基本原则——分析模板(TemPlate); 3．5P原则 ——个人因素（personal factor） 企业主要负责人的信誉、品格等因素； ——目的因素（purpose factor） 贷款目的是否有助于企业增加收益，并合乎法规； ——偿还因素（payment factor） 偿贷资金来源是否稳定可靠，时间安排是否恰当； ——债权保障因素（protect factor） 贷款的抵押品和收回贷款的保障措施； ——前景因素（prospective factor） 对银行贷款收益及风险的评价 ;4．CAMPARI贷款法则 信用品质（character） 签约能力（ability） 偿付手段（means） 借款目的（purpose） 借款金额（amount） 借款偿付来源（repayment） 借款担保（insurance） 传统信用分析的基本技术： 财务分析（financial analysis） 非财务分析（non-financial analysis） ;二、信用调查与初步分析;1．客户面谈;2．信用调查 信息来源: 贷款档案、帐户信息 其它银行或金融机构 各方面关系人 ： 客户、供应商、律师、保险代理人、会计师等 信用报告机构 ： 资信评级机构 企业征信机构 （如 Dun Bradstreet） 个人征信机构（征信局（credit bureaus） : Equifax、Experian、Trans Union ） 商贸期刊和报纸 行业协会 ： 客户所在行业协会、金融同业协会（ 如RMA） 官方记录 政府的官方出版物 ：行业主管部门、金融监管部门;3．现场访问;? 三、财务分析 财务分析的原始资料 财务报告（会计报表、附注、财务情况说明书） 注册会计师审计报告：无保留意见、保留意见、反对意见、拒绝表示意见 财务计划 招股说明书 上市公告书 纳税申报单 企业管理报告：企业的营业和资本预算、存货分析、应收账款分析、应付帐款分析、销售额与支出分析 企业经营计划：近远期目标及经营战略、产品进入市场的准备程度、企业竞争优势分析、市场份额预测、营销策略、产品设计与制造、质量控制、管理和人事安排等 行业财务资料;财务报表的审查与调整;会计噪声 与安达信效应;财务分析的基本技术 ;2、财务分析的含义与目的 ;3、财务分析的视角 内部分析 外部分析 技术性分析：对财务报表的结构、组织和内容的准确理解 阐释性分析：对财务数据进行更为透彻的考察 ;4、财务分析的基本方法 比较分析法：纵向比较 、横向比较 比率分析法：计算财务报表不同项目间的比率 结构分析法：以报表的某一总体指标为基础，计算其中各项目占总体指标的百分比 因素分析法：通过分析影响企业财务指标的各种因素，寻求造成综合指标变化的主要因素 ;因素分析法的基本形式：连环替代法 ;案例;应用连环替代法应注意的问题;——财务分析的基本内容;关键要点：会计报表的“拓朴关系”[Topologic relation between financials];(一)资产负债表结构分析（附表） 编制结构百分比资产负债表 以企业总资产或负债与权益之和作为共同基数，计算资产项目、负债项目、权益项目在共同基数中所占的比重;1、资产结构分析 (附表1) 流动资产在总资产中的比率及其构成： （货币资金、应收帐款、存货和其它流动资产的比重） 附表2 固定资产在总资产中的比率及其构成： 生产用/非生产用 租出/融资租入 未使用/不需用固定资产的比重 长期投资 （投资目的：战略性投资、财务性投资） ;2、资本结构（负债与权益结构）分析 广义资本：自有资本 + 他人资本 首先，分析负债（或股东权益）占总资本（广义）的比重 负债结构分析： ——负债期限结构（流动负债、长期负债比重） ——负债方式结构 (银行信用、商业信用、债券、应交款项、未付股利 、内部结算款项) ——负债成本结构 （无成本 / 低成本 / 高成本） 注意：或有负债 所有者权益结构分析： 所有者投资（实收资本、资本公积）与留存收益（盈余公积、未分配利润）的比重