江苏宁沪高速公路股份有限公司2021年面向专业投资者公开发行公司债券（第二期）募集说明书.pdf

江苏宁沪高速公路股份有限公司2021 年面向专业投资者公开发行公司债券（第二期） 声明 发行人承诺将及时、公平地履行信息披露义务。 发行人及其全体董事、监事、高级管理人员或履行同等职责的人员承诺本 募集说明书信息披露真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大 遗漏。 主承销商已对本募集说明书及其摘要进行了核查，确认不存在虚假记载、 误导性陈述和重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律责任。 中国证监会对公司债券发行的注册及上海证券交易所对公司债券发行出具 的审核意见，不表明其对发行人的经营风险、偿债风险、诉讼风险以及公司债 券的投资风险或收益等作出判断或者保证。凡欲认购本期债券的投资者，应当 认真阅读募集说明书全文及有关的信息披露文件，对信息披露的真实性、准确 性和完整性进行独立分析，并据以独立判断投资价值，自行承担与其有关的任 何投资风险。 投资者认购或持有本期公司债券视作同意本募集说明书关于权利义务的约 定，包括债券受托管理协议、债券持有人会议规则及债券募集说明书中其他有 关发行人、债券持有人、债券受托管理人等主体权利义务的相关约定。 发行人承诺根据法律法规和本募集说明书约定履行义务，接受投资者监督。 1 江苏宁沪高速公路股份有限公司2021 年面向专业投资者公开发行公司债券（第二期） 重大事项提示 请投资者关注以下重大事项，并仔细阅读本募集说明书中“风险提示及说 明”等有关章节。 一、与发行人相关的重大事项 （一）2020 年度，发行人营业利润323,882.12 万元，较上年下降230,314.62 万元，降幅41.56% ；净利润251,875.47 万元，较上年下降 178,173.00 万元，降 幅41.43% ，经营性现金流量净额313,740.15 万元，较上年下降262,588.21 万元， 降幅45.56% 。受到2020 年一季度新冠疫情的影响，各地戒严抗击疫情，道路车 流量较往常大幅下降，加上国家对高速公路免费通行等一系列疫情期间维稳政 策要求的影响，公司经营情况较往年同期有较大幅度的下降。随着国内疫情的 逐渐好转，省内高速公路已于2020 年5 月6 日恢复通行并已正常收费，若未来 新冠疫情持续恶化，可能对发行人的持续稳定经营带来影响。 （二）2015 年 9 月 1 日，发行人收到的江苏省人民政府办公厅苏政复 [2015]88 号《省政府关于同意常溧高速公路开征车辆通行费等事项的批复》， 同意撤除 312 国道沪宁段戴家门、奔牛、望亭和古南等4 个收费站，提前终止 发行人对312 国道沪宁段的收费经营权（含2012 年已撤除的站点），收费经营 期截至 2015 年 9 月 15 日。据此，江苏省人民政府国有资产监督管理委员会于 2015 年 12 月 18 日出具了苏国资复[2015]195 号文《江苏省国资委关于撤除312 国道沪宁段收费站提前终止收费经营权经济补偿的批复》，对提前终止发行人 312 国道沪宁段收费经营权给予经济补偿金131,604.96 万元，由江苏交通控股有 限公司代为支付，发行人已收到全部补偿金131,604.96 万元。2017 年11 月，江 苏省政府向南京市政府下发了《关于同意撤销宁连公路潘家花园收费站的批复》 （苏政复〔2017 〕99 号），同意撤销宁连公路潘家花园收费站。虽然文件并未 明确具体停止收费时间，但根据《企业会计准则第 8 号——资产减值》第五条 存在下列迹象的，表明资产可能发生了减值：（二）企业经营所处的经济、技 术或者法律等环境以及资产所处的市场在当期或者将在近期发生重大变化，从 而对企业产生不利影响。（五）资产已经或者将被闲置、终止使用或者计划提 前处置。由于宁连公路撤站符合上述企业会计准则 8 号要求，存在减值迹象， 2 江苏宁沪高速公路股份有限公司2021 年面向专业投资者公开发行公司债券（第二期） 因此发行人于2017 年度计提了宁连公路经营权无形资产减值准备21,774 万元， 宁连公路的收费经营权已于 2020 年处置完成。目前公司 13 条经营性公路的收 费权均正常存续，若国家