有机肥行业发展分析.docxVIP

? ? ? ? ? 乘测土配方之东风，有机肥行业异军突起。 ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? 全文字数：3310字，精读时间：6分钟 ? 中国有机肥行业处于复苏阶段，复混肥企业及生产规模小的企业是主流 2002年，农业部通过有机无机复混肥料标准（GB18877-2002）和有机肥料标准（NY525-2002），中国商品有机肥进入肥料流通领域。2017年以来，随着农业部、国务院、税务局等主管部门对施用有机肥、生产有机肥的支持和补贴力度加大，有机肥行业取得快速发展。同年，农业部颁布《开展果菜茶有机肥替代化肥行动方案》，开始有机肥取代化肥的尝试，为有机肥行业的发展奠定良好的政策基础。目前，中国有机肥行业处于复苏阶段，参与的企业数量不断增多、生产规模逐渐扩大。截至2018年，中国有机肥生产企业共计2,282家，其中以有机无机复混肥为主营产品的生产企业占比为52.4%中国有机肥生产企业的生产规模较小，年产能小于2万吨的企业是主流，其数量占比约为76.2%。随着农业部、国务院等主管部门对环保问题日益关注，支持有机肥消费和生产，大型有机肥生产企业的数量将逐渐提升，行业集中度增加。 ? ? 精制有机肥、有机无机复混肥是主流产品，二者销售额的市场占比约为82.4% 有机肥是经过无害化处理消除有毒有害物质，并施于土壤以提供植物营养的肥料。有机肥营养全面，通常包含多种有机酸、肽类以及氮、磷、钾等养分。根据各类营养成分含量不同，主要的有机肥产品可分为精制有机肥、生物有机肥、有机无机复混肥三类： （1）精制有机肥：经发酵、腐熟的有机物料，有机质含量通常大于或等于45%，其产品剂型多样，包含粉状、颗粒状、液体状等形式； （2）生物有机肥：特定功能微生物与经无害化处理、腐熟的有机物料复合而成的肥料，兼具微生物肥料和有机肥效应，其产品剂型包括粉剂和颗粒两类； （3）有机无机复混肥：由有机肥和无机肥掺混或化合而成的肥料，其产品剂型包括条状和颗粒两类。根据有机质含量的不同，有机无机复混肥可进一步划分为I型、II型、III型。 ? 中国有机肥行业产业链：下游环节是有机肥行业的关键环节 中国有机肥行业产业链分为三个环节，产业链上游参与主体为有机肥原料供应企业，产业链中游参与主体是有机肥生产企业，产业链下游参与者为有机肥销售商和终端消费者。 ? 上游：中国畜禽养殖规模大，畜禽粪尿等有机肥制作原料丰富 现阶段，味精下角料、畜禽粪尿是主要的有机肥原料来源，上述原料行业领先企业信息如下：（1）味精制造行业领先企业包含阜丰集团、梅花集团、莲花集团等企业，中国味精制造领域市场高度集中，CR3＞80%；（2）畜禽养殖领先企业包含大康牧业、双汇、山东龙大肉食等企业。中国畜禽养殖规模大，畜禽粪尿等有机肥制作原料丰富，经上述公司集中化处理、加工制成有机肥可为企业增收。、 有机肥加工设备供应企业通常将不同的有机肥生产设备组合，使之成为完整的生产流水线并进行整体销售。以年产2万吨的生产线为例，现有有机肥生产流水线设备价格在20-300万元。目前，有机肥加工设备制造领域的知名企业包含通达重工、永正机械、一正重工等，有机肥加工设备制造行业市场集中度低。 中游：畜禽粪尿有机肥产品在有机肥行业的占比达30%，其市场集中度高，CR5高达70%以上 有机肥行业产能领先的生产企业包含阜丰集团、梅花集团、宁夏伊品、希星肥业、嘉农生物、莲花集团、佐田氏、亿丰源、土秀才等。上述企业各类有机肥的年产能大多在数十万吨以上，营业额均突破亿元。 以大型养殖企业为代表的农业产业化集团如新希望、顺鑫农业凭借养殖规模优势，对产出的大量畜禽粪便进行综合利用、开发，一方面解决了养殖业务废物污染问题，另一方面通过加工制成有机肥产品并进行销售，增加企业综合收入。 下游：有机肥销售对线下渠道依赖程度高，线下渠道的有机肥销量大，其销售额占比约为95% 有机肥产品的零售渠道可分为线上渠道和线下渠道两类：（1）线上渠道是出售有机肥产品的电商平台，如天猫、京东等，线上渠道并非有机肥产品的主要渠道，销售额占比不超过5%；（2）线下渠道是有机肥肥产品零售的主要渠道，销售额占比在95%以上。中国有机肥产品线下零售渠道包含农资经销店、超市、农业服务站等，其中农资经销店是主要的化肥销售渠道，销售额占有机肥销售总额的比例为90%。 从消费者年龄层面分析，中国有机肥行业消费者呈现“老龄化”趋势，16-35岁的消费群体占比13.4%，36-45岁、46-55岁、56-65岁及65岁以上消费群体的占比分别为26.4%、28.9%、27.2%、4.0%。从消费场景分析，有机肥应用于果树、油茶、蔬菜等经济作物培育的场景是主流，占比为95%，而应用于水稻、小麦等粮食作物的场景占比仅5%。 ? 受利好政策的驱动，有机肥行业市场规