《风险管理》Ch,企业财产风险分析.pptVIP

优点： 指出了防止事故发生的途径 能找出消除事故的根本措施 动态链：有一个环节不失败，事故就不会发生 不仅可定性分析，还可定量分析 不足： 需要大量资料和时间 第三十一页，共七十四页。 六、事故树分析法(Fault Tree Analysis) 用逻辑演绎的方法，从结果分析原因，从而找出所有可能产生事故的风险事件。 第三十二页，共七十四页。 第三节 风险估算模型I：损失分布 风险估算(Risk Estimation) 是在对过去损失资料分析的基础上，运用概率论和数理统计的方法对某一（或某几个）特定风险事故发生的概率（或频数）和风险事故发生后可能造成损失的严重程度作一个定量分析，从而预测出一个较精确、定量的结果。 第三十三页，共七十四页。 一、获得损失分布的一般过程 1，数据的收集 ? 完整 ? 准确 ? 以每一个风险单位为基础，建立风险资料库： i) 风险单位的特性(如建筑物的结构、占用情况等) 和数目 ii) 每次事故发生的日期 iii) 造成损失的风险因素 iv) 每次事故的损失金额 v) 每次事故所涉及的风险单位 第三十四页，共七十四页。 2，数据的整理 表1 某公司1980～1999年间的火灾损失（元） 第三十五页，共七十四页。 (1) 排序 按照递增或递减的顺序将数据排列 (2) 分组 将数据按一定规模分组，并进一步计算出每一组的频数与频率 表2 第三十六页，共七十四页。 (3) 统计图 直方图 圆形图 折线图 第三十七页，共七十四页。 3，数据的分析 总体信息、样本信息、先验信息 传统数理统计 贝叶斯统计 随机模拟 第三十八页，共七十四页。 应用理论概率分布 例1，掷2个骰子（红、绿），结果的概率分布 二、传统的数理统计方法：理论分布与经验分布 第三十九页，共七十四页。 第四十页，共七十四页。 获得损失分布的大体轮廓 选择分布类型 估计参数，确定概率分布 检验（分布、参数） 矩法 最大似然法 卡方检验 近似的情况 第四十一页，共七十四页。 虽然风险管理偶尔会用到理论分布，但损失暴露中只有相当少的一部分涉及理论分布，因此，大多数情况下还是需要讨论经验概率分布。 第四十二页，共七十四页。 根据历史损失资料建立概率分布（经验分布） 例5 某航运公司每个月有500次轮运，假设风险管理者掌握过去10年（即：120个月份）的损失观察资料，则可得到一个轮运损失次数的概率分布，如下表： 第四十三页，共七十四页。 某航运公司每月损失次数概率分布表 第四十四页，共七十四页。 选择先验分布 确定似然函数 确定参数的后验分布 选择损失函数并估计参数 三、贝叶斯方法 第四十五页，共七十四页。 例6 假设某地区在3-6月份的强风暴天气可用一个泊松分布来描述： 表示过程的强度，即每一周强风暴的次数。根据邻近地区的历史资料， 的先验分布为： 0.4 0.6 0.8 1.0 P 0.1 0.3 0.4 0.2 对此地区进行了15周的观测，共发生了13次强风暴 第四十六页，共七十四页。 （1）似然函数： 第四十七页，共七十四页。 后验概率的变化 欲使估计更准确的做法： · 增加状态参数的数目 · 将其看成是在某一区间连续取值的连续随机变量 第四十八页，共七十四页。 例7 设有一个石油开发项目，勘探大队在前景区进行勘探。主观估计该地区有油的概率P(Y)=0.5， 无油的概率P(N)=0.5。 为了提高估计的确定性，决定做一种试验，根据历年的数据可知， 有油地区，试验结果有油的概率P(A|Y)=0.9, 无油地区，试验结果无油的概率P(B|N)=0.8。 假设在这一地区试验结果有油，则这是一个有油地区的概率变为多少？ 第四十九页，共七十四页。 离散分布： 结果有限个 用来描述各结果发生的可能性——频率分布 四、离散分布与连续分布 第五十页，共七十四页。 连续分布： 结果无限个 损失严重性的分布 第五十一页，共七十四页。 五、常用的损失分布及性质 (1) 二项分布 B(n, p) (2) 几何分布 Geo(p) n重贝努利试验中首次成功正好在第x+1次试验的概率 (3) 负二项分布 NB(k, p) 第k次成功前失败的次数 保险公司的应用：当风险是非同质时，描述赔付发生频率 第五十二页，共七十四页。 (4) 泊松分布