《公司理财（第二版）》第13章 公司财务计划.pptVIP

第13章 公司财务计划 主要内容 财务计划的主要内容包括 （1）明确公司的财务目标；（2）分析公司目前财务状况与既定目标之间的差距；（3）指出公司为了达到目标应该采取的行动。 第1节 模拟财务报表 财务计划的意义并不在于准确地预测未来，而在于提前考虑未来可能出现的各种情况，并制定相应的政策。 模拟财务报表是在财务预测中使用最广泛的工具，主要的用途就是估计公司未来的外部融资需求 。 本节涉及到销售百分比法、 公司增长管理、现金预算。 一、销售百分比法 销售百分比法，即将公司损益表和资产负债表中的关键数据与未来销售量联系起来。 这种方法的理论依据是：所有变动成本和大部分流动资产与流动负债都存在着随着销售量变动而变动的趋势。 基本步骤 大致可以分为三步： 第一步，对历史数据进行审核，确定一些关键数据与销售收入的比例关系； 第二步，预测计划期的销售收入； 第三步，根据历史比例关系和预测的销售收入，分别计算财务报表中的单个项目，同时对个别项目进行单独预测。 财务预测的核心关注点：销售收入 销售收入预测是财务计划的起点与服务公司理财的终点，大部分关键数据的预测是根据销售收入的预测值做出的，由此准确地估计销售收入至关重要。 通过公司过去销售收入变动对资产负债表直接关联科目变动影响程度模拟分析，初步判断出主要科目变动与销售收入变动比例关系，列示模拟损益表。 案例——安达公司销售增长