打个“飞的”——2025年度中国飞行汽车eVTOL发展前景研究报告.pptx

;;摘要;;;本报告有关飞行汽车的定义;全球视角下的制度差异;;;其一：不可忽视的战略意义;;;;通用航空：发展经验与反思;低空经济：明确的监管变革基调;低空经济：积极的政策转化路径;低空经济：较高的产业发展起点;低空经济：清晰的商业发展逻辑;有关低空经济发展确定性的讨论;20;飞行汽车/eVTOL产业链;低空地面基础建设需要超前，也要适度;eVTOL底层构架沿袭大飞机，有关部门承担翻盘使命，力争打破现有格局

长期以来，欧美企业在航空核心产业上拥有极高壁垒，核心为标准垄断，技术和人才也集中在霍尼韦尔、柯林斯、通用电气等。德国Lilium公司的eVTOL在追求欧盟适航认证过程中，选用了全球一级供应商提供的超过75%的零部件和材料，包含美国霍尼韦尔、德国代傲等企业。中国eVTOL企业部分采用SafanEngineUS和Magnix等电机和驱动系统以完成验证研发，确保飞行测试和适航认证。目前，相比FAA和EASA，我国对eVTOL适航取证的态度更加积极，率先在载人和吨级载物eVTOL上取得突破；局方正在加快编写相关技术规范，而技术规范通常隐含技术路线与技术能力，以求在双边或多边准入谈判时建立更有利的地位，避免大飞机进入欧美市场时筹码不足的情况重演。eVTOL的弯道超车也有望将比较优势向大飞机和通用航空持续拓展。;同时具备航天和汽车的深入理解是供应商长期竞争力的持续来源

由于航空认证的正向取证文化与汽车认证存在较大差异，因此现阶段采用传统航空器零部件供应商更容易通过适航。而航空器产量较小，零部件供应商的产能和供应链管理并未经过充分迭代，大部分头部供应商分布在海外，响应速度不足。随着国内供应商的快速成长，航空器和汽车零部件供应商的互相借鉴和学习，中国有望出现一批国际领先的低空领域供应商，实现航空和汽车领域的互补，在熟悉航空法规认证的基础上形成柔性化、批量化、低成本、高稳定的产业特征，逐渐实现供应链、利润链、人才链从海外向国内的转移，逐渐建立我国在低空领域的领先地位。;一方面，自2013年到2016年，全球锂电池组价格历经3年降本超50%，至2021历经8年降本约81%，至2024历经11年降本约86%，期间经历了新能源汽车产业从沉淀到爆发，电池价格的大幅下探对于新能源汽车的推广起到了关键作用。另一方面，eVTOL正在接受新能源汽车技术外溢，电池降本趋势可比性显著，有望复制其降本路径。然而，由于适航的特殊性，eVTOL动力电池在可靠性、抗坠撞能力、热管理、能量密度和循环寿命等层面上有更高的要求，因此其技术特殊性叠加长周期发展的特征，或导致降本节奏相比而言有所放缓。艾瑞预计，在2028年左右eVTOL动力电池成本将下降约40%-50%，大幅提升运营利润；在2035年左右，eVTOL动力电池价格将降至目前的70%-80%左右，届时或将进入eVTOL;eVTOL企业进入冲刺取证阶段，资本持续注入强劲活力;多策略并行助力企业穿越周期;从政策角度看应用场景

通过17份省级政策文件的汇总和分析，应急、物流、载人交通和文旅为各地方重点关注场景，公共服务类场景占比过半;;从新能源汽车，看eVTOL产业发展路径;31;;重庆;合肥;THANKS