计算机行业策略报告.pptx

核心观点;目录;01Deepseek激活国产AI全产业链;1.1各大平台接入满血DeepSeek;1.2从规模效应到性价比，DeepSeek打开天花板;;1.3国产算力异军突起，充分受益国产模型deepseek崛起;我们判断昇腾910C在国产化推理时代更具性价比:根据快科技，华为昇腾910C在AI推理中的表现出乎意料地好，已经达到NVIDIAH100芯片的60％左右。更进一步地，通过手写CUNN内核和优化，昇腾910C的性能还可以进一步提升。据称，DeepSeek从第一天起就支持华为昇腾芯片，并且自主维护PyTorch仓库，只需一行代码就能将CUDA转换为CUNN，性能优化的潜力也相当巨大，通过定制优化可达到更高性能。

华为已经发布Atlas全新集群支持超万亿参数大模型训练：在华为全联接大会2023上，华为推出全新架构的昇腾AI计算集群——Atlas900SuperCluster。新集群采用了全新的华为星河AI智算交换机CloudEngineXH16800，借助其高密的800GE端口能力，两层交换网络即可实现2250节点（等效于1.8万张卡）超大规模无收敛集群组网。其优势显著，新集群同时使用了创新的超节点架构，大大提升了大模型训练能力实现算力的资源统一调度，采用液冷设计。;1.4推理时代来临，互联网厂商有望上调Capex;百度部署DeepSeek：2月3日晚间，百度智能云宣布，百度智能云千帆平台已正式上架DeepSeek-R1和DeepSeek-V3模型，推出了超低价格方案，还可享受限时免费服务，登录百度智能云千帆ModelBuilder即可快速体验。此次接入的模型已全面融合千帆推理链路，集成百度独家内容安全算子，实现模型安全增强与企业级高可用保障，助力用户安全、稳定地构建智能应用。

阿里宣布云上部署DeepSeek，同时宣布与苹果合作：同样在2月3日，阿里云也宣布，阿里云PAIModelGallery支持云上一键部署DeepSeek-V3、DeepSeek-R1。在该平台上，用户可以零代码实现从训练到部署再到推理的全过程体验。此外，阿里巴巴联合创始人、董事局主席蔡崇信回应阿里与苹果合作，苹果与阿里达成AI合作。

腾讯云部署DeepSeek，微信“搜一搜”测试接入DeepSeek：2月2日，腾讯云宣布，DeepSeek-R1大模型一键部署至腾讯云「HAI」上，开发者仅需3分钟就能接入调用。此外，根据观察者网，2月15日晚间，微信搜一搜在???试接入DeepSeek-R1。腾讯相关人士回应称，微信搜一搜在调用混元大模型丰富AI搜索的同时，近日正式灰度测试接入;1.5DeepSeek崛起，国产生态持续繁荣;;1.7云服务公司联合DeepSeek,本地化部署带动一体机;1.8美国可能扩大对华贸易制裁，国产AI势在必行;;2.1.1中国AI产业打破美国垄断优势;;;;2.2国内大厂AICapex进入军备竞赛;;;AI与云;2.3中国科技重估进行时;芯片产业;;AI+应用全面崛起;3.1.1AI智能体加速元年;3.1.2Token成本持续降低推动AI普及;3.1.3行业巨头剑指智能体开发;3.1.4Manus新品登场，AI高效交付先锋;;3.2.2人形机器人处于发展初期，未来市场规模巨大;3.2.3人形机器人行业现状：国内外大厂均已布局;3.2.4人形机器人各大厂家产品已过测试，2025年或将是量产元年;3.2.5人形机器人行业规模：人形机器人未来或将是千亿市场;3.2.6人形机器人行业趋势(应用)：短期工业，中长期服务业和航空航天;3.3AI智能交互眼镜：集成创新与行业演进之路;3.4AI玩具市场前景广阔，多元产品创新解析;;;受益标的：;受益标的：;免责声明