电力设备新能源行业2025年3月固态电池产业加速推进，关注GTC大会HVDC电源产品应用趋势.docx

内容目录

TOC\o1-2\h\z\uAIDC电力设备产业链观点与数据追踪 5

AIDC电力设备产业链观点 5

电网产业链数据追踪 5

电网产业链观点与数据追踪 7

电网产业链观点 7

电网产业链数据追踪 7

风电产业链观点与数据追踪 9

风电产业链观点 9

风电产业链数据追踪 9

锂电产业链观点与数据追踪 11

锂电产业链观点 11

锂电产业链数据追踪 12

光伏产业链观点与数据追踪 13

光伏产业链观点 13

光伏产业链数据追踪 14

储能产业链观点与数据追踪 17

储能产业链观点 17

新型储能行业数据追踪 17

图表目录

图1：全球数据中心累计算力负载预测（GW） 5

图2：美国数据中心年度新增算力负载预测（GW） 5

图3：国内三大运营商及互联网企业资本开支情况（亿元） 6

图4：海外主要云服务厂商资本开支情况（亿美元） 6

图5：电网工程年度投资完成额（亿元） 7

图6：电网工程月度投资完成额（亿元） 7

图7：电源工程年度投资完成额（亿元） 7

图8：电源工程月度投资完成额（亿元） 7

图9：国家电网智能电表历年招标金额（亿元，） 8

图10：2022-2024年国家电网输变电设备招标分批次中标金额统计（亿元） 8

图11：2023年以来国家电网特高压分批次采购金额及标包数量统计（亿元、个） 8

图12：我国特高压交直流线路投运数量历史与预测（条） 8

图13：全国风电历年公开招标容量（GW） 9

图14：2024年风电整机制造商中标情况统计(GW)（国内海上+国际海上项目） 9

图15：风电累计新增装机容量月度变化情况（GW） 9

图16：风电累计建设投资完成额月度变化情况（亿元） 9

图17：陆上风机（不含附属设备）中标价格走势（含税，元/kW） 10

图18：全国风电年度新增新增装机（GW） 10

图19：全球动力电池装车量（GWh） 12

图20：全球动力电池需求量及展望（GWh、） 12

图21：国内动力电池装车量及磷酸铁锂电池装车占比（GWh、） 12

图22：国内动力电池需求量及展望（GWh、） 12

图23：国内储能及其他电池销量（GWh） 12

图24：方形动力电芯三元及储能电芯价格（元/Wh） 12

图25：全球光伏新增装机量及同比增速（GW，） 14

图26：国内光伏新增装机量及同比增速（GW，） 14

图27：2020-2024中国储能装机数据（GW/GWh） 17

图28：2023年至今国内储能系统招标容量统计（GWh) 18

图29：2023年至今国内储能系统中标均价变化（元/Wh） 18

图30：2023年至今国内逆变器出口数量（万台) 18

图31：2023年至今国内逆变器出口金额（亿美元) 18

图32：每月逆变器单价（美元/台） 19

图33：2024年各月度美国大储装机量（GW） 19

图34：2025年各月度美国大储装机及预测（GW） 19

表1：光伏月度排产、装机、出口及招中标情况 14

表2：光伏主产业链价格数据 15

表3：主产业链利润分配（元/W，M10，单玻，TOPCon） 15

表4：主产业链利润分配（元/W，M10尺寸，PERC路线） 15

表5：辅材及原材料价格数据 16

表6：重点公司盈利预测及估值（2025.3.10） 20

AIDC电力设备产业链观点与数据追踪

AIDC电力设备产业链观点

近期，美国方面，据路透社消息，Meta正在考虑为其人工智能项目推进一个新的数据中心投资计划，潜在投资超过2000亿美元。国内方面，阿里巴巴发布2025

年第三季度财报，该季度资本开支达到人民币318亿元，环比增长80，阿里预计未来三年在云计算和AI的基础设施投入预计将超越过去十年的总和。欧洲方面，黑石集团在英国东北部投资130亿美元建设“超大规模”数据中心的计划已获得议会规划人员的批准，意大利能源巨头埃尼集团与阿联酋科技巨头G42将在意大利合作开发数据中心，计划IT容量最高可达1GW。另外根据台达GTC大会参展信息，800VHVDC电源新产品首次亮相并有望加速行业渗透。

数据中心电力设备品类众多，电力传输链路较长，包括维谛、伊顿、施耐德等在内的全球巨头深耕细分领域多年，已形成完整的产品序列和强大的解决方案提供能力；国内企业聚焦数据中心行业时间较短，但在各细分产品和环节已具备较强的竞争优势，头部企业正逐步建立解决方案提供能力。此外，随着算力芯片国产替代的持续推进，数据中心价值链有望整体向中国企业转移。2025年有望成为全球AIDC