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结构化理财交易风控方案世纪证券资产管理部2012年9月

1交易原则234交易监督理财计划交易监控合规表（标准版）理财计划交易监控合规表（单位净值低于1.1适用）5投资额度比例限制评分体系

交易原则符合相关法律法规、规章的规定以及监管部门的通知、决定的要求、并符合理财计划文件等文件的规定且是可执行的；不存在内幕交易、反向操作、操纵市场的情形，不存在与管理人或一般受益人的关联方之间的关联交易、不存在交易报价与当时市场价格有明显差异并损害理财计划财产利益的情形。不得选择采用人工电话、传真方式向发送委托指令，只可以选择管理人资产管理系统传递方式发送指令。当理财计划持有的证券发生锁定、停牌或退市等无法在交易所交易的情况，持有的一般受益权的委托人有义务于三个工作日内提交关于该证券的评估报告,对复牌后该证券的涨跌情况作出判断,并经投资风险评估委员会审批决定是否追加增强资金。

《理财计划交易监控合规表》作为对理财计划投资运作进行监督的依据。管理人按照《理财计划交易监控合规表》的规定，以电话口头提示、书面提示函等方式对投资操作执行人的投资运作进行形式监督。理财计划成立后,《理财计划产品信息表》作为维护理财计划预警线和止损点的唯一有效依据。信息表主要内容包括：客户名称、合同编号、期限、杠杆比例、次级资金、优先级资金、总规模、预警线、止损点等，当有补充资金进入导致监控指标变化时，管理人应及时更新相关内容。如理财计划投资于一家上市公司所发行的股票，以买入成本计算，超过前一交易日理财计划财产总值的50%，需经投资风险评估委员会给予授权额度，具体标准参照《投资额度比例限制评分体系》交易监督

理财计划交易监控合规表（标准版）项目监控内容1监控范围上海或深圳证券交易所上市交易的A股股票、证券投资基金、债券等(只允许在交易所二级市场上进行证券买卖)。2监控比例及限制理财计划投资于一家上市公司所发行的股票，不得超过该上市公司总股本的5%，理财计划投资于一家上市公司所发行的股票，以买入成本计算，不得超过理财计划财产总值的50%；理财计划投资于所有ST上市公司发行的股票，依买入成本计算，不得超过理财计划财产总值的30%；单只“ST”或“*ST”股票不得超过总资产的15%理财计划投资于所有创业板上市公司发行的股票，依买入成本计算，不得超过理财计划财产总值的50%，投资于一家创业板上市公司所发行的股票，依买入成本计算，不得超过理财财产总值的30%；理财计划投资于一家基金管理公司管理的单一基金，以买入成本计算，不得超过理财计划财产总值的50%。

理财计划交易监控合规表（单位净值低于1.1适用）项目监控内容1投资限制理财计划投资于单只股票、基金，以买入成本计算，投资比例不超过该理财计划财产总值的50%；如理财计划投资于单只股票、基金，以买入成本计算，投资比例超过该理财计划财产总值的50%，投资比例额度需经投资风控委员会给予授权，具体标准参照《投资额度比例限制评分体系》。理财计划投资于所有ST上市公司发行的股票，依买入成本计算，不得超过该理财计划财产总值的30%；单只“ST”或“*ST”股票不得超过总资产的15%。如理财计划投资于所有ST上市公司发行的股票，依买入成本计算，超过该理财计划财产总值的30%，单只“ST”或“*ST”股票超过总资产的15%，投资比例额度需经投资风控委员会给予授权，具体标准参照《投资额度比例限制评分体系》。理财计划投资于所有创业板上市公司发行的股票，依买入成本计算，不得超过该理财计划财产总值的50%，投资于一家创业板上市公司所发行的股票，依买入成本计算，不得超过该理财计划财产总值的30%。如理财计划投资于所有创业板上市公司发行的股票，依买入成本计算，超过该理财计划财产总值的50%，投资于一家创业板上市公司所发行的股票，依买入成本计算，超过该理财计划财产总值的30%，投资比例额度需经投资风控委员会给予授权，具体标准参照《投资额度比例限制评分体系》。2禁止投资不得投资于权证；不得投资于新股申购、股票公开增发、新债申购等一级市场发行的证券品种不得参与基金认购、申购、赎回、转换、套利；不得投资于非公开发行股票、证券回购交易(包括逆回购)；不得投资于开放式基金、银行理财产品等非交易所上市的交易品种；3预警线及平仓线理财计划项下次级受益权对应的本金与优先受益权对应的本金比例为1：2的，当理财计划单位净值0.90元时，进行预警提示；当理财计划单位净值0.85元时，进行止损提示。

理财计划交易监控合规表（单位净值高于1.1时适用）01单位净值02103投资比例0460%0570%0680%0790%08100%

理财计划产品信息表客户名称合同号期限杠杆比例次级资金优先资金总规模预警线止损点

投资额度比例限制评分体系客观评分（70%权重）主观评分（30