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2025年金融风险管理师反向压力测试：从不利结果倒推情景构建专题试卷及解析1

2025年金融风险管理师反向压力测试：从不利结果倒推情

景构建专题试卷及解析

2025年金融风险管理师反向压力测试：从不利结果倒推情景构建专题试卷及解析

第一部分：单项选择题（共10题，每题2分）

1、反向压力测试的核心思想是什么？

A、预测最可能发生的市场情景

B、从预设的损失结果倒推导致该结果的情景

C、评估历史极端事件的影响

D、计算风险价值（VaR）的置信区间

【答案】B

【解析】正确答案是B。反向压力测试的本质是”结果导向”，即先确定机构无法承受

的损失水平，再反推可能导致该损失的情景组合。A选项描述的是传统压力测试；C选

项是历史情景分析法；D选项属于市场风险计量工具。知识点：反向压力测试定义。易

错点：容易与传统压力测试混淆。

2、在反向压力测试中，确定”不利结果”时最应关注的是？

A、历史最大损失

B、监管资本要求

C、机构生存底线

D、同业平均水平

【答案】C

【解析】正确答案是C。反向压力测试的”不利结果”应基于机构自身的生存能力，如

流动性枯竭、资本充足率跌破监管要求等临界点。A选项仅参考历史可能低估未来风

险；B选项是必要条件但非充分条件；D选项缺乏针对性。知识点：不利结果设定原则。

易错点：容易机械套用历史数据。

3、反向压力测试与传统压力测试的主要区别在于？

A、测试频率不同

B、情景构建方向相反

C、适用风险类型不同

D、数据来源不同

【答案】B

【解析】正确答案是B。反向压力测试是”由果溯因”，传统压力测试是”由因推果”。

A、C、D选项均非本质区别。知识点：压力测试分类。易错点：容易混淆测试方向与操

作细节。

4、构建反向压力测试情景时，最需要避免的是？

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A、极端但合理的假设

B、多风险因子联动

C、孤立的单因素冲击

D、跨市场传导效应

【答案】C

【解析】正确答案是C。反向压力测试必须考虑风险因子的复杂联动，单一因素冲

击难以反映系统性风险。A、B、D都是必要要素。知识点：情景构建原则。易错点：容

易简化风险因子关系。

5、反向压力测试最适用于评估？

A、日常交易风险

B、系统性风险暴露

C、操作风险损失

D、信用评级下调

【答案】B

【解析】正确答案是B。反向压力测试特别适合识别系统性风险下的脆弱性，如流

动性危机、市场崩溃等。A、C、D更适合传统压力测试。知识点：反向压力测试应用

场景。易错点：容易扩大适用范围。

6、在反向压力测试中，“临界点”通常指？

A、盈亏平衡点

B、监管红线

C、市场转折点

D、历史极值

【答案】B

【解析】正确答案是B。临界点通常是监管要求的最低资本充足率、流动性覆盖率

等硬性约束。A选项偏经营层面；C、D选项偏市场层面。知识点：临界点设定。易错

点：容易混淆不同类型的临界点。

7、反向压力测试的情景验证应优先采用？

A、历史回溯法

B、专家判断法

C、统计模型法

D、市场调研法

【答案】B

【解析】正确答案是B。由于反向情景具有前瞻性，专家判断是主要验证手段。A选

项受历史局限；C、D选项适用性较低。知识点：情景验证方法。易错点：过度依赖量

化验证。

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8、反向压力测试对风险治理的核心价值在于？

A、精确计量损失

B、揭示未知风险

C、满足监管要求

D、优化资本配置

【答案】B

【解析】正确答案是B。反向压力测试的最大价值是发现传统方法未识别的脆弱性。

A、C、D是衍生价值。知识点：反向压力测试意义。易错点：本末倒置。

9、在反向压力测试中，“情景合理性”的判断标准是？

A、发生概率高低

B、逻辑链条完整

C、数据可得性强

D、模型拟合度高

【答案】B