《管理会计》_第十章.pptVIP

第二节责任中心的业绩考核与业绩报告剩余收益是按照公认会计准则计算得出的,在一定程度上存在信息失真的情况,而经济增加值计算公式中的调整后税后净利润是针对公认会计准则中的缺陷进行调整得出的,减少了对企业真实的经营业绩的曲解。从本质上看,经济增加值扩展了传统的剩余收益评价方法,其核心理念是资本效率,即资本回报与资本成本的差额。这一理念强调对资本成本(包括股权成本)的扣除,是以股东价值为核心且符合经济现实的理念。这里的资本成本是经济学家所说的机会成本,因此ＥＶＡ也是一个经济利润或经济租金的概念。上一页下一页返回第二节责任中心的业绩考核与业绩报告经济增加值能将公司的整体利润与分部的业绩紧密联系在一起,避免决策次优化问题。采用经济增加值,由于考虑了权益资本成本,因此可以避免高估分部利润,真实反映公司财富的增加。由于经济增加值是一个绝对值,因此可以避免采用相对值指标带来的决策次优化问题,但是由于资产基数不同,形成的规模差异会造成不同企业或部门的经济增加值产生差距,不能在不同部门之间进行比较。除了上述考核评价投资中心的指标外,为了弥补上述指标都基于会计利润计算的缺陷(许多理论与实务界人士认为,一个项目投资是否可行,主要是基于现金流量的分析,这在长期投资决策或者资本预算中已经学习过。上一页下一页返回第二节责任中心的业绩考核与业绩报告如果等投资项目完成后再评价它的效果,却都用基于利润的指标,前后显然会不一致),还有两个现金指标———现金回收率和剩余现金流量可以利用,其计算公式如下:现金回收率＝营业现金流量/总资产(部门资产历史成本的平均值)剩余现金流量＝营业现金净流量－部门资产×资金成本率(三)投资中心的业绩报告上一页下一页返回第二节责任中心的业绩考核与业绩报告投资中心不仅需要对成本、收入和利润负责,而且要对所占用的全部资产(包括固定资产和营运资金)承担责任,投资中心的业绩评价指标除了成本、收入和利润指标外,主要还是投资利润率、剩余收益等指标。因此,对于投资中心而言,它的业绩报告通常包含上述评价指标。上一页返回第三节内部转移价格一、内部转移价格的一般原则(一)内部转移价格的含义内部转移价格是指企业组织内部各责任中心之间相互结算或相互转账所选用的一种内部计价尺度,中间产品的转移价格,既是提供方的销售收入,又是接收方的购买成本,将同时影响两个责任中心的经营业绩。(二)合理的转移价格应该达到三个标准(１)对经营业绩的评价提供公平、合理的基准;(２)激励基层经理更好地经营;(３)促进各责任中心与企业整体之间的目标一致。下一页返回第三节内部转移价格运用机会成本法制定转移价格,可以使决策结果既对公司整体有利,又能促进部门提高其生产经营的成效。(三)转移定价的一般计算公式转移定价＝单位实支成本＋单位机会成本单位实支成本是指提供中间产品的部门发生的实际成本,包括中间产品的变动成本以及转移过程中发生的成本。单位机会成本是供应方因为将中间产品用于内部转移而放弃的将其用于外部销售所能够获得的利润,它是站在将两个部门看作一个整体的角度,衡量因转移而存在的机会成本,故又称影子价格。产生这一机会成本的条件有两个:(１)中间产品存在竞争性的外部市场,其市场价格可以合理确定;上一页下一页返回第三节内部转移价格(２)供应方拥有自由决定产品对内或对外销售的选择权,既可以将中间产品用于外部销售,也可以选择对内销售。在公司各部门有权决定内部交易或外部交易的情况下,各部门均根据这一转移定价选择对各部门也是对公司整体最为有利的方案。对供应方来说,它可以据此计算一个最低转移价格,其计算公式为:最低转移价格＝截止转让时点承担的单位增量或实支成本＋供应方单位机会成本上式中,增量或实支成本是指与中间产品的生产和转让直接相关的现金流出量。机会成本则是指如果中间产品在企业内部转让,供应方会为此而放弃的最大利润。上一页下一页返回第三节内部转移价格也就是说,根据这一价格,供应方无论是将中间产品对内还是对外销售,其利益都不会受到损失。对于购买方来说,它也可以计算出一个最高转移价格,其计算公式为:最高转移价格＝最终产品的市场售价－后续工序加工过程中发生的费用若购买方以该价格向其他部门购买产品,而不向外单位购入产品,其利益也不会受到损失,或者说其部门利润至少也不会因这一产品的内部转让而减少。上一页下一页返回第三节内部转移价格需要特别指出的是,只要供应方的最低价格低于购买方的最高价格,就应该进行产品的内部转移