企业销售预测与资金需求分析案例.pdfVIP

问题1：@逆袭的熊猫

基础班【练习77-计算题】企业为商业企业，只经销一种商品，该商品的进货成本为5元/件，当月付款

60%，次月付款40%。编制预算时月底存货为次月销售的10％加1000件。1月底的实际存货为4000件，应

付账款余额为77500元，2021年2月预计销售40000件，2021年3月份预计销售25000件。

要求：

（1）计算2月份预计采购量；

（2）计算2月份采购现金支出合计；

（3）计算2月末应付账款余额。

【答案】（1）2月采购量=2月销售量+2月该种商品期末结存量-2月该种商品期初结存量:=40000+（25000

×10%+1000）-4000=39500（件）

（2）采购现金支出合计=77500+39500×5×60%=196000（元）

（3）2月末应付账款余额=39500×5×40%=79000（元）

问题2：@2021拼中级

销售百分比法，计算经营性资产，经营性负债是资产负债表中的数据用年初年末除以二，还是直接用年末数据？

销售百分比法的原理:

基础班上：曾经讲了一个资金需求预测的故事

基础班【例题2-教材5-2（改）】光华公司2020年12月31日的简要资产负债及相关信息如表5－1所示。

假定光华公司2020年销售额10000万元，销售净利率为10%，利润留存率40%。2021年销售额预计增长

20%

（增长额=10000×20%=2000元）

公司有足够的生产能力，无需追加固定资产投资。

光华公司资产负债及相关信息表

表5－12020年12月31月单位:万元

与销售关与销售关

资产金额负债与权益金额

系%系%

现金5005短期借款2500N

应收账款150015应付账款100010

存货300030应付票据5005

固定资产3000N应付债券1000N

实收资本2000N

留存收益1000N

合计800050合计800015

外部融资需求量＝50%×2000－15%×2000－12000×10%×40%＝220（万元）

销售百分比法

A表示基期期末随销售而变化的敏感性资产

B表示基期期末随销售而变化的敏感性负债

S表示基期销售额

1

S表示预测期销售额

2

字母假设△S表示销售变动额

P表示销售净利率

E表示利润留存率（等于1－股利支付率）

A/S表示敏感性资产与销售额的关系百分比

1

B/S表示敏感性负债与销售额的关系百分比