原创力文档正文目录
市场观点：AI引领，继续向上 5
外部偏支撑，内部不拖累，市场有望继续向上 5
经济延续韧性，结构保持惯性 5
宏观流动性充裕，微观流动性小幅改善 9
行业配置：AI产业链始终是不二之选，利用换手率精准内部切换 10
主线一：AI产业链中电子短期有降温压力、中期涨势不改、通信有望接力，拉长维度仍需最重视中上游算力及配套 11
主线二：中期继续重视储能链、机械设备、存储及半导体设备（短期有降温压力）等具备强Α的景气领域 16
风险提示： 19
3/20
图表目录
图表1新出口订单指数降幅明显 6
图表2大企业PMI改善，中小
您可能关注的文档
- 2026年可转债中期策略：波动收敛后的精耕细作期.docx
- 2026年利率债中期策略：下半场更精彩.docx
- 2026年下半年宏观与大类资产配置展望：治历明时，当再通胀遇上AI产业浪潮.docx
- 2026年信用债中期策略：票息与交易的抉择.docx
- 2026年中观年中策略：新局方兴，去芜存菁.docx
- 2026年中宏观策略更新：从“过弯加油”到“入轨稳油”.docx
- 2026年中期资产配置策略：目光转向，资产不荒.docx
- 2026下半年宏观经济展望：格局重塑，通胀再临.docx
- 2026中期展望·宏观篇：上半场的预期差，下半场的破局点.docx
- 2026中期展望·机构行为篇：安全与收益的平衡与博弈.docx
- 产能调控进一步落实，生猪养殖持续亏损.docx
- 超长信用债探微跟踪：超长信用债行情到尾部了吗？.docx
- 出口分化：中下游“剪刀差”在反转.docx
- 川投能源水文与投产共振，分红与成长同频.docx
- 传媒行业2025%262026Q1业绩综述：2025整体业绩显著增长，2026Q1游戏、广告营销业绩大幅回升.docx
- 创想三维消费3D打印领创者，打造硬件与耗材与软件生态三层成长曲线(更新).docx
- 创想三维消费3D打印领创者，打造硬件与耗材与软件生态三层成长曲线.docx
- 从“赚快钱”到“破难题”，AI制造重塑科技叙事——全球地缘扰动下的科技制造领域机会.docx
- 从中长债基金超额收益来源探究何种策略更擅“防守”？.docx
- 大金重工全球海工纵深布局，价值升级打开成长蓝图.docx
最近下载
- 干部（职工）基本信息审核表_样表和填表说明.doc
- 管道cctv检测方案.pdf VIP
- 实施DRG中病案首页填写的重要性.pptx VIP
- GAT 2386.1-2026 互联网信息安全检查工具通用技术要求.pptx VIP
- 学校三重一大制度.docx VIP
- 电线电缆工艺结构设计与计算.docx VIP
- J-BT 8467-2014 锻钢件超声检测.pdf VIP
- 用于肺部吸入递送的mRNA脂质纳米粒（LNP）处方优化与雾化稳定性研究_生物材料与基因递送.docx VIP
- 标准图集-18R409 管道穿墙、屋面防水套管.pdf VIP
- 亿昇磁悬浮风机说明书-中文版(4.0) 终版.pdf VIP
文档评论（0）