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行业动态

周观点：宇树IPO顺利推进看好机器人板块后续进展，半导体设备关注涨价及出海

核心观点

（1）人形机器人：谷歌DeepMind发布全新机器人模型，宇树IPO渐行渐近，特斯拉人形机器人迈向量产，板块催化不断。

（2）AIDC发电设备：需求高景气与产能扩张共振，供需缺口延续，坚定看好国产燃机出海。（3）工程机械：6月挖机内外销继续超预期，低位坚定布局。（4）半导体设备：全球半导体设备进入大周期，关注去日化+出海。（5）锂电设备：固态电池产业化全链推进，中试验证与设备订单双轨并行。

行业动态信息

人形机器人：谷歌发布全新机器人模型，宇树IPO渐行渐近。谷歌DeepMind发布全新机器人模型，机器人大脑能力持续提升，有望助力其在终端场景加速落地；宇树IPO确定询价日，

上市进程渐行渐近；特斯拉Optimus迈向量产，供应链反馈积极，板块多重催化共振。物理AI是人工智能的下一波浪潮，机器人是AI最好的物理载体之一，产业发展趋势明确。头部厂商积极推进人形机器人在工业、商业等场景下的应用；随着机器人泛化水平提高，预计其落地场景将进一步扩大，2026年有望成为人形机器人垂类应用大年。V3发布及量产、