衍生金融工具会计探讨.pdfVIP

摘 要 由于近年来金融自由化浪潮的推进，国际金融市场上强烈需求规避风险的金 融工具，衍生金融工具得到了飞速的发展。而在国内市场上，以银行为主的金融 机构越来越多地运用衍生产品交易以规避风险和增加收入，非银行金融产品及其 衍生品已成为商业银行的力推产品。在2004年2月《金融机构衍生产品交易业务管 理暂行办法》出台以后，国内金融衍生产品市场的激烈的竞争展开了。 但是衍生金融工具业务风险巨大，国内商业银行多年对衍生金融业务的接触 比较少，普遍缺乏与其风险与收益相配套的风险防范制度，尤其是在会计核算的 理论与实践方面，各大商业银行基本还是按照根据《企业会计准则》和 《金融企 业会计制度》自行制定的核算方法，对衍生金融工具在表外进行披露，既不能真 实的反映业务风险，也不能及时的反映已实现的收益，为了防范金融风险，真实 准确评价与核算衍生金融工具，衍生金融工具会计改革已势在必行。 金融工具又称金融市场工具，是资金需求者向资金供应者出具的书面凭证， 传统的金融工具一般指现金、股票、债券、票据等。衍生金融工具是在传统金融 工具基 上衍生出来的新兴金融工具。它具有以下特征：其价值随特定利率、证 券价格、商品价格、外汇汇率、价格或汇率的指数、信用等级和信用指数或类似 变量的变化而变化；不要求初始净投资或相对于市场条件具有类似反应的其它类 型的合约所要求的初始净投资较少；在未来日期结算。 按照复杂程度可将金融工具分类为初级工具与衍生金融工具，衍生金融工具 按照交易方式和特点又可分为金融远期、金融期货、金融期权和金融互换。 通过分析国际会计组织对金融工具的分类可以发现，它们对金融工具—证券 和金融资产的分类中都强调了区分企业持有金融工具的目的，对长期持有和短期 持有进行了区别，但是，在实际的企业营运与操 中，企业准备或声称准备长期 持有的金融工具有可能改变为短期持有，而企业准备或声称准备短期持有的金融 工具也有可能改变为长期持有。在实际的会计核算中，企业，尤其是能够大量持 有金融工具的金融企业能够在一定时段内对金融工具的分类按照主观愿望进行调 整，以期扭曲实际的会计成果。 运用衍生金融工具的主要动机或目的有两个：一是为了进行套期保值，规避 风险；二是为了投机，获取风险收益。 研究衍生金融工具会计处理理论的作用有以下几个方面：为衍生金融工具的 监管提供会计信息、为衍生金融工具的投资者提供决策信息、加强企业内部的风 险控制、丰富和发展现行的会计理论、促进会计理论的创新。 1 衍生金融工具所引发的会计创新具体表现在以下几个方面：确认、计量和信 息披露。 确认就是将符合会计要素定义和确认标准的项目作为一项资产、负债、收入、 费用等，正是记入会计纪录以及列入财务报表的过程，它包括同时使用文字和金 额来描述一个项目，并将该项目的金额纳入到财务报表的总计之内。确认既包括 了某一项目的初始确认，也包括了该项目被确认后发生的变动而引起的再确认和 后续确认。 衍生金融工具在传统的会计理论的指导下不被确认，继而成为一种表外事项， 只能在报表附注中进行说明，随着投资者对衍生金融工具内涵风险认识的加深， 突破传统会计理论对于会计要素的定义和理解，把衍生金融工具由表外 “游荡” 转为表内“确认”，就成为了会计研究中的一种必然选择。 通过对美国财务会计准则委员会和国际会计准则委员会提出的确认标准进行 提炼后，可以得出，一项经济事项要迸行会计确认必须符合四个标准，即可定义 性、可计量性、相关性和可靠性。 而衍生金融工具所产生的权利和义务符合上述金融资产、金融负债的定义， 符合可定义性的确认标准，可以按照扩大了理解范围的会计要素概念标准进行会 计确认。符合可定义性原则。 对于可计量性而言，要求衍生金融工具具有相应并充分可靠的计量属性，本 文认为，衍生金融工具具有相关可靠的计量属性——公允价值属性。 对于相关性标准而言，要求提供的关于衍生金融工具的有关信息可以满足有 关利害关系人的决策需求，显然，进行衍生金融工具的确认具有相关性，一直只 在表外进行披露的衍生金融工具，在最近几年内被国外权 会计准则制定机构列 为表内确认和披露项目，正是信息需求方的相关性需求推动的结果。 对于可靠性标准而言，要求确认项目的信息是真实的、可验证的。虽然衍生 金融工具的价值极富变动性，由于计量是以交易价格为基 ，不同的会计师仍然