资本充足率和经营许可权对我国商业银行风险的影响——股份制银行与城市商业银行实证分析。pdf.pdf

摘 要 无论是股份制商业银行还是城市商业银行，在我国金融体系中占有十分重要 的位置，关系我国金融安全和宏观经济发展，对于服务地方经济发展、中小企业 融资具有不可小觑的贡献。在2007年的次贷危机引发了全球性的金融危机，对 全球金融行业的冲击在历史上前所未有，2010年7月巴塞尔委员会对资本充足 率提出新要求的背景下，研究资本充足率和经营许可权对我国股份制商业银行和 城市商业银行风险水平选择的影响具有重要意义。 本文通过构建一个具有代表性商业银行的利润函数，推导出在利润最大化情 况下银行的风险选择水平，进而判断银行的风险选择与经营许可权和资本充足率 存在的某种关系，最后用城市商业银行和股份制商业银行的实际数据对本文所建 的理论模型得出的关系进行实证检验，比较两类商业银行风险选择的不同。 本文研究得出三个结论： 第一、不论是城市商业银行还是股份制商业银行，随着由限制进入获得的经 营许可权价值的提高、资本充足率的上升，该银行会注重降低自身的破产风险， 从而选择较低的资产平均回报分布，降低银行风险水平。 第二、不论是城市商业银行还是股份制商业银行，经营许可权价值呈下降趋 势，相对于资本充足率和净资产收益率，经营许可权对于商业银行风险贡献较小， 且经营许可权对于两类银行风险的影响并没有明显差异。 第三、资本充足率和净资产收益率对于城市商业银行和股份制商业银行的影 响程度不同。对于城市商业银行而言，净资产收益率对银行风险水平选择的影响 更大，对于股份制商业银行而言，资本充足率对银行风险水平的影响更大。 关键词：股份制商业银行，城市商业银行，经营许可权，资本充足率，风险选择 Abstract Boththe commercialbanksandurbancommercialbanksare joint。stock very inthe in an rolein financial important systemChina．Theyplayimportantpromoting the of to ofour local funds SME，ensuringsafety developmenteconomy,supplying wholefinancial crisis a financialcrisis system．Asubprimemortgagetriggeredglobal in ail financial 2007，whichbroughtunprecedentedimpactto酉obal industry．InJuly 201 BaselCommitteeon new 0，the Bankingsupervisionproposedcapitaladequacy ratio thatalloftheworld’Sbankshadtomeet．Underthis requirements background．I believethatit’Swiseto therelationsbetween study capitaladequacy andthelevelofrisk China’S choiceof commercial China’s