商业银行信息披露的法理基础分析.pdfVIP

《西南民族大学学报》(人文社科版)2006／4总第176期本刊同址：删．xuebao．net89 商业银行信息披露的法理基础分析 韦俊虹 [摘要]对商业银行信息披露制度的研究主要集中在金融领域，从法学角度进行的研究较少。而从法 理学的角度，将商业信息披露制度这个金融专业性强的论题有机地纳入法理学的分析框架，将该制度 形成的理论基础、现实意艾融八法理学的分析和探讨更是鲜见。本文从社会正义理论、附随义务、知情 权、法律价值这几个角度对商业银行信息披露的法理基础进行了分析，寻求商业银行信息披露制度的 法律本质和价值取向；井从法理上为构建我国完善的商业银行信息披露制度提出了一些具有建设性意 义的建议。 [关键词]商业银行；信息披露；法理基础 中圈分类号：DF433 文献标识码：A 文章编号：1004--3926(2006)04—0089—04 作者简介：韦俊虹，北京君都律师事务所涉外法律顾问，法学硕士。北京100022 信息披露制度以正义、公平、公正为理念，旨 专业性强的论题纳入法理学的分析框架，将该制 在防止交易欺诈、财务混乱和不法经营，既可用于 度形成的理论基础、现实意义融入法理学的分析 企业微观管理，也可以服务于政府宏观监管，是现 和探讨更是鲜见。本文从社会正义理论、附随义 代证券市场各项制度的核心。20世纪中叶以后， 务、知情权、法律价值这几个角度对商业银行信息 随着社会经济的进一步发展，信息披露制度逐步 披露的法理基础进行分析，以期从法理上为我国 进人其他领域，开始成为市场经济条件下现代企 构建完善的商业银行信息披露制度找到理论指 业管理的一项普适性制度和要求，被企业经营者、 引。 政府监管部门、投资者、债权人乃至商业合作伙伴 一、以社会正义理论为视觉的分析 和商品消费者所共同接受。商业银行信息披露有 广义，狭义和最广义之分。从广义上看，商业银行 法律的重心是正义和公平，“一个不具坚固的 信息披露是指商业银行将反映其经营状况的主要 正义基础的法律秩序所依赖的只能是一个岌岌可 信息，如财务会计报告、各类风险管理状况、公司 危的基础。””“’…思考商业银行信息披露的法理 治理、年度重大事项的信息按照法律的要求真实、 基础，首先要以社会正义理论为视觉进行分析。 准确、及时、完整地向金融监管者，商业银行投资 有位资产阶级民主主义先哲早就提出“正义 者、客户、社会公众等进行报告或者公示的过程。 不仅应得到实现，而且要以人们可以看得见的方 也就是说，商业银行所披露的信息包括向监管机 式加以实现”。对正义的研究集大成者约翰·罗 构所提供的信息和向社会公开披露的信息。狭义 尔斯认为，社会正义是指社会制度的正义。它包 的商业银行信息披露仅仅指商业银行向社会公开 含两个正义原则：一是平等自由原则，实际上就是 发表的信息。而不包括向监管者报送的各种报 要求平等地分配社会基本权利和义务，即社会资 表、书面报告等。最广义的商业银行信息披露除 源、社会合作利益及负担的合理分配。这种不分 了广义的信息披露的内容之外，还包括银行监管 个体差异(如财富、权力、能力等)的分配原则就是 者发布的有关银行业的大政方针、法律规范等。 分配正义或实体正义，是完全平等。二是差异原 若是上市商业银行，还包括投资者(股东)披露信 则，它首先承认个体的差异性，然后根据每个人对 息的义务“o。考虑到完整性与适度性，本文对商 社会贡献的大小，有区别地分给其应得的部分。 业银行信息披露法律制度的探讨是从最广义的来 当然，这种不平等地分配(权利和义务)，必须遵守 理解，界定和深人分析的。 两个基本前提：机会向所有人平等开放并且适合 对商业银行信息披露问题的