商业银行客户资信评价模糊综合判别模型.pdfVIP

2002 年第 7 期 金 　融 　研 　究 No . 7 ,2002 (总 265 期) Journal of Financial Research General No . 265 商业银行客户资信评价模糊综合判别模型 王煦逸 (复旦大学管理学院 ,上海市 　200433) 　　摘 　要 :本文在商业银行客户资信评价影响因素分析的基础上 ,运用择优比较法和模糊 综合判别法 ,建立了客户资信评价的模糊综合判别模型 , 同时引进了分散度的概念 ,把单因素 初始判别的差别引入了判别标准 ,提出了带分散度的模糊综合判别标准 ,最后利用上市公司 雅戈尔有限公司的数据进行了计算 ,得到了符合常规判断的评价结果 。 关键词 :银行客户资信评价 ;模糊综合判别 ;分散度 ( ) 中图分类号 :F83033 　　文献标识码 :A 　　文章编号 :1002 - 7246 2002 07 - 0044 - 09 引　言 20 世纪 70 年代以来 ,金融监管的放松以及金融自由化的趋势 ,使得金融业的竞争愈 演愈烈 ,金融危机频频爆发 ,特别是亚洲金融危机 ,给中国经济造成了严重的影响 。在这 些金融危机中发达国家所受到的冲击要比发展中国家低 ,究其原因 ,发达国家对金融风险 的防范由注重宏观因素的分析转向注重研究和论证金融风险形成的微观机制是一个十分 重要的因素 。我国目前金融领域是社会经济风险的最后承担者 ,控制金融领域的风险是 关系到我国改革成败的一个十分重要的因素 ,在今年 2 月召开的中央金融工作会议上 ,防 范金融风险是会议的主题之一 ,所以本文的研究具有现实意义 。 银行所面临的金融风险可以分为客户违约风险 ,流动性风险和利率变动风险 。由于 目前我国利率由人民银行决定 ,所以利率变动风险由行政因素决定 。同时由于我国商业 银行负债主要是储蓄存款 ,银行对流动性风险的控制机会不多 ,所以就控制金融风险而 言 , 目前主要任务是资产业务风险 ,也就是识别 、衡量 、预测和控制违约风险 ,即信用风险 。 自20 世纪 80 年代以来 ,银行业充分认识到信用风险是商业银行经营中所面临的头 收稿 日期 :2002 - 03 - 06 ( ) ( ) 作者简介 :王煦逸 1964 - ,男 ,上海市人 ,工学硕士 工业管理 ,讲师 ,在职博士生 ,研究方向:金融市场 分析 ,商业银行管理 。 　　 本项 目研究得到复旦大学管理学院青年科学技术基金资助 。 44 等重要课题 ,而商业银行的信用风险取决于客户的资信状况 ,因此客户资信评价成为银行 管理的重要组成部分 。在《巴赛尔协议》的带动下 ,世界各国在客户资信评估方法上不断 得到发展 ,许多定量技术 、分析支持工具以及计算软件技术在这方面得到了充分的运用 , 下面就对于有关方法的发展作一个总结 。 　　1 　资信评价方法发展沿革 经典分析的核心是分值加权求和法 ,该方法把原始打分的序数判定作为基数判定来 进行运算 ,这在逻辑上造成了很大的混乱 ,使得运算结果没有经济意义 ;另外经典分析主 要依赖于定量指标 ,定性因素只作参考而没有进入模型 。引入模糊数学的思想以后 ,在运 算中保留了序数的特性 , 同时可以把定性因素融入模型之中 ,克服了经典分析中的困难 。 在模糊数学的运用中 ,模糊算子法的可操作性差 ,无法在实际中得到运用 ; Sugeno 积分法 运用起来十分方便 ,但必须要有一个先验的标准 ,通过计算得到样本点和标准的相似程 度 ,然而得到所谓好企业的标准是困难的。 图 1 　资信评价方法发展沿革 　　作为本文研究基础的模糊综合判别法克服了 Sugeno 积分法所要求的评价标准的限 制 ,在对影响因素进行综合分类的基础上确定因素体系 ,利用层次分析法对所有因素的重 要性进行打分 ,从而得到