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第四章 财务管理 筹集资金、资金投放和分配收益 第一节 企业筹资管理 一、筹资原则 1、适应性原则：企业筹集的资金一定要适合本企业资金使用的需要。 ①筹集数额要适用：要精确的测算。 ②筹资期限要适用。长、中、短期结构。 ③筹资方式要适用。 2、低成本原则：资金占用费(借款利息、债券利息、股息等)和资金筹集费(股票发行费、债券注册费等) 一、筹资原则 3、稳定性原则 （1）资金的稳定性。 （2）筹集方式的稳定性。 （3）金融机构联系的稳定性。 二、资金来源渠道 1、国家财政资金。是国有企业重要的筹资渠道。 2、银行信贷：银行一般分为商业性银行和政策性银行。 3、非银行金融机构资金 ①信用合作社；②共同基金；③养老基金；④保险公司；⑤租赁公司。 二、资金来源渠道 4、 其他资金来源 ①企业内部的资金；企业内部资金主要包括企业保留盈余和提取的折旧两部分。 ②其他企业的资金。商业信用。 ③政府及公共团体的资金 ④家庭或个人资金。通过存入银行或购买各种证券 三、资金筹集方式 分为权益资金和负债资金两大方式 权益类资金筹集主要指企业筹得资金形成投资者对企业的权益：①国家投资；②社会集资；③发行股票；④企业之间的兼并和重组等。