风险管理幻灯(项目六).ppt

项目六 流动性风险管理 知识目标： 掌握流动性的基本内容； 能够辨识流动性风险的成因； 能够进行基本的流动性的度量和计算； 能够进行初步的流动性风险的管理。 技能目标： 能够对流动性风险预警； 在主管的指导下，对流动性风险监测与控制； 确定流动性资产的种类并进行流动性比率的计算； 学生对银行流动性进行评价的能力。 流动性风险与信用风险、市场风险和操作风险相比，形成的原因更加复杂和广泛，通常被视为一种综合性风险。流动性风险的产生除了因为商业银行的流动性计划可能不完善之外，信用、市场、操作等风险领域的管理缺陷同样会导致商业银行的流动性不足，甚至引发风险扩散，造成整个金融系统出现流动性困难。因此，流动性风险管理除了应当做好流动性安排之外，还应当有效管理其他各类主要风险。从这个角度说，流动性风险水平体现了商业银行的整体经营状况。 任务1 流动性风险识别 6.1流动性风险识别 6.1.1认识流动性风险 1.流动性 流动性风险是指商业银行无力为负债的减少和/或资产的增加提供融资而造成损失或破产的风险。 是指经济主体由于金融资产的流动性的不确定性变动而遭受经济损失的可能性。 2. 商业银行的流动性体现 在资产流动性和负债流动性两个方面。 　　资产流动性是指商业银行持有的资产可以随时得到偿付或者在不贬值的情况下出售，即无损失情况下迅速变现的能力。变现能力越强，所付成本越低，则流动性越强。 负债流动性是指商业银行能够以较低的成本随时获得需要的资金。筹资能力越强，筹资成本越低，则流动性越强。由于零售客户和公司/机构客户对商业银行风险的敏感度有差别，因此负债流动性应当从零售和公司/机构两个角度进行分析。 3. 流动性风险 流动性风险是指商业银行无力为负债的减少和/或资产的增加提供融资而造成损失或破产的风险。 　　流动性风险包括资产流动性风险和负债流动性风险。 4. 流动性状况对商业银行运营的作用 （1）增进市场信心，向市场表明商业银行是安全的并有能力偿还借款； （2）确保银行有能力实现贷款承诺，稳固客户关系； （3）避免商业银行的资产廉价出售； （4）降低商业银行借入资金所需支付的风险溢价。 6.1.2 资产负债期限结构 商业银行的资产负债期限结构是指，在未来特定时段内，到期资产数量（现金流入）与到期负债数量（现金流出）的构成状况。 6.1.3 币种结构 对于从事国际业务的商业银行而言，多币种的资产与负债结构进一步增加了流动性管理的复杂程度。 商业银行可以根据日常外币储蓄和／或国际支付的需要，持有“一揽子”外币资产组合并获得无风险收益率。商业银行可以根据其外币债务结构，选择以百分比方式匹配外币债务组合，即将所持有的外币资产尽可能地对应其债务组合结构。 6.1.4 分布结构 商业银行应当尽量降低其资金来源（例如存款）和使用（例如贷款）的同质性，形成合理的来源和使用分布结构，以获得稳定的、多样化的现金流量，降低流动性风险。 同理，商业银行的资金使用（例如贷款发放）同样应当注意贷款对象、时间跨度、还款周期等要素的分布结构。 虽然流动性风险通常被认为是商业银行破产的直接原因，但实质上，流动性风险是信用、市场、操作、声誉及战略风险长期积聚、恶化的综合作用的结果。如果这些与流动性相关的风险不能及时得到有效控制，最终将以流动性危机的形式爆发出来。 　 任务2 流动性风险评估 流动性比率/指标 现金流分析 其他评估方法： 缺口分析法 久期分析法 　 　 6.2.2现金流分析 通过对商业银行短期内（例如未来30天）的现金流入（资金来源）和现金流出（资金使用）的预测和分析，可以评估商业银行短期内的流动性状况，现金流入和现金流出的差异可以用“剩余”或“赤字”来表示。根据历史数据研究，剩余额与总资产之比小于3%～5%时，对商业银行的流动性风险是一个预警。实践证明，为了合理预计商业银行的流动性需求，应当将商业银行的流动性“剩余”或“赤字”与融资需求在不同的时间段内进行比较。 6.2.3 其他评估方法 　　1.缺口分析法 缺口分析法是巴塞尔委员会认为评估商业银行流动性的较好方法，在各国商业银行得到广泛应用。缺口分析法针对特定时段，计算到期资产（现金流入）和到期负债（现金流出）之间的差额，以判断商业银行在未来特定时段内的流动性是否充足。 2.久期分析法 由于利率变化直接影响商业银行的资产和负债价值，造成流动性状况发生变化，因此久期分析经常被用来评估利率变化对商业银行流动性状况的影响。 　 　 　任务3流动性风险监测与控制 　6.3.1 流动性风险预警 １.内部指标／信号 内部指标／信号主要包括商业银行内部有关风险水平、盈利能力、资产质量，以及其他可能对流动性产生中长期影响的指标变化