彻底搞懂信用证.ppt

2.融资作用 基于银行信用优于商业信用的特点，信用证下的货款助于较为可靠的应收账款，以信用证或证下单据为据，以信用证下收汇作为第一还款来源，满足了申请人和受益人在贸易中的资金短缺，促成贸易成交 信用证的融资作用是否能够充分发挥，还要取决于信用证本身的质量。信用证质量越高，可融资性越高 信用证的质量主要反映在以下几方面： ⑴开证行的资信情况； ⑵信用证有无软条款； ⑶证下单据是否包含有物权单据； ⑷开证行所在国家或地区的形势是否动荡不安； ⑸其他不利于收汇的情况 二、弊端不容忽视 ㈠欺诈例外之例外 信用证独立与基础贸易交易的三项原则，将货物交易与单据交易隔离，将货物交付与货款结算隔离，将检验货物与审核单据隔离，使银行对贸易中可能存在的欺诈难以察觉 1.欺诈例外 信用证机制中的欺诈例外原则，针对不良受益人出运次货、假货、空柜等欺诈行为而开立，在一定程度上弥补了“独立性和单据交易”原则导致的与货物脱节的缺陷，保护了开证行和申请人的合法利益 2.例外之例外 假如信用证下受益人在出运货物上有欺诈行为，申请人和开证行根据欺诈例外原则而免予支付货款 信用证并不能完全保护申请人的权益，无法完全对抗欺诈行为 3.制裁例外 按照UCP600的规定，银行处理的是单据而不是单据涉及的货物、服务或履约行为。只要单证相符、单单一致，则开证行就必须承担付款责任。如果不慎与一些特定的实体，和个人进行了交易，即使单据相符，开证行也可以以涉及国际制裁措施为由拒绝付款 ㈡滥用拒付 近年来，约有60%～70%的信用证在第一次交单时被认为存在不符点而遭到拒付。 1.保兑行滥用 保兑行是在受益人不十分信任开证行资信时，再找一家有实力的银行加入付款承诺，以增加保险系数 然而，有的保兑行虽声明加具保兑，收取保兑费用后，在提单交到面前时却竭力挑剔单据，力图以单据不符推卸掉保兑责任 2.开证行滥用 开证行在利用单据不符摆脱其付款责任方面，比保兑行更甚，开证和审单两个环节都为开证行提供了机会 ⑴开证设置软条款 软条款（Soft Clause）有时也称为“陷阱条款”（Pitfall Clause），是指在信用证中加列一种条款，使出口商无法获得符合信用证要求的单据，或无法按照信用证条款如期发货 常见的软条款有以下几类： ①生效条款 开证行在开立信用证时，通过加列暂不生效条款，为信用证生效上锁，而开锁的钥匙控制在开证行手中 常见的生效之锁有： a.本信用证暂不生效，待开证行通知 b.本信用证待某一事件发生后生效 ②付款条款 个别开证行在信用证中做出付款承诺时，对其付款的前提不仅是凭相符单据，还加列了其他非单据性的条件 例如： a.证下付款经进口国外汇管理部门批准； b.凭进口国海关放行文件付款； c.凭申请人验货通知付款等 ③单据条款 开证行在信用证下需要提交的单据中，加列由申请人控制出单的单据，使受益人无法依靠自己的能力做到单据相符 这类单据条款常见的有： a.申请人签发货物检验证明； b.申请人授权某第三方或第三人，或申请人的代表签发货物检验证明 c.申请人签发的货物收据； d.申请人鉴证的发票； e.申请人授权某第三方或第三人，或申请人的代表鉴证的发票 f.申请人通知装运的传真件等 ④运输条款 开证行在信用证中加列由申请人控制装船的条件，使受益人无法自主发运货物。例如： a.货物出运时间待通知；b.凭后续装运通知发运货物； c.承运船公司或船只名称待通知；d.运输航线待通知； e.货物最终交货地通知等； f.在FOB价格条件下，由申请人指定船公司； g.在货物运输全程包括内陆地点和海港的情况下，即规定提交联运提单，又禁止转运，自相矛盾 ⑵对单据挑剔 个别开证行为了拒付，对受益人提交的单据故意挑剔。例如，受益人提交了全套单份正本保单，开证行却提出保单“3 COPIES I/O FOLDS AS PER L/C”，以此不符为由进行拒付 ㈢假证诈骗 受益人出运假货、次货是一种诈骗。申请人制造假信用证给受益人，是另一种诈骗。常见的假证诈骗有： 1.假冒某银行名义制造假证，或骗取受益人货物，或者内勾外结骗取银行打包放款 2.从开证行名称到信用证内容，直至密押或印鉴都一起伪造 3.信用证原证是真的，但随后的修改是伪造的 4.信用证是真的，但金额被修改放大 常见的假证特点有： 1.印押—使用的密押或印鉴常为借用第三方的 2.开证行—其名称在银行年鉴等资料中查不到，或者地址与行名不符 3.金额—有隐蔽的涂改痕迹 戳穿假证，最直接有效的方法是向证上所记载的开证行核实 ㈣银行倒闭 ㈤贸易保护 没有进口商的拒收证明书甚至书面同意，受益人即使持有全套正本提单，也无法退回货物，一旦海关规定的监管期满，其强行拍卖，而且给予原进口商以优先购买权利 对此，受益人须先了解进口国海关相关法规等 三、扬长