商业银行负债管理与金融管理知识分析.pptVIP

* 一、同业拆借 1、含义 ★金融机构之间的一种互助性短期资金融通。 ★它在会员银行之间通过银行间资金拆借系统完成，是流动性盈余的银行向流动性短缺的银行提供的信贷。 ★在西方国家，由于对商业银行的存款准备金中央银行不支付利息，同时，商业银行对一部分活期存款也不支付利息，这就更加刺激了商业银行将闲置的资金头寸投放到同业拆借市场以获取盈利。 2、我国银行间的同业拆借主要目的： 补充准备金的不足和保持银行的流动性 * 3、特点 方式：双方都通过中央银行准备金账户进行 期限：最长不超过4个月 利率：已实现了市场化，基本体现了市场对资金的供求关系。 （一般以高于在央行存款利率低于短期贷款为限） 方式：隔夜拆借和定期拆借 IBO001、 IBO007、 IBO020、 IBO030、 IBO060、 IBO090、 IBO120、 用途：只能用于解决调度头寸过程中临时资金需要 不可用于：固定资产投资、弥补信贷差额等长期占用。 ★ 同行、方便、短期、低利、安全 * 二、发行中长期债券 1、含义： 银行为筹措中长期资金在金融市场上发 行中长期债券（如金融债券）。 2、特点：管理制度严格、利息成本高、 风险较大、筹集的资金期限较长。 * 三、证券回购 1、证券回购含义 商业银行以其持有的流动性强、安全性高的优质资产，以签订回购协议的方式融资。 回购协议的一方暂时出售这些资产，同时约定在未来的某一日以协商的价格购回这些资产。 回购协议利率较低，如果银行以此融资用于收益较高的投资，则会带来更高的盈利。 2、我国证券回购业务品种：R007、R014、R021、 R1M、R2M、R3M、R4M、R6M、R9M、R1Y * 四、国际金融市场融资 国际金融市场融资最典型的是欧洲货币存款市场 当银行所接受的存款货币不是母国货币时，该存款就叫做欧洲货币存款 利率：固定、浮动 方式：直接借贷、出售CD * 五、向中央银行借款 商业银行持中央银行规定的票据向中央银行申请抵押贷款。商业银行获得贴现借款的利率由中央银行规定，这一利率是中央银行调节商业银行准备金的最重要的利率之一 。 1、再贴现：商业银行将已贴现未到期票据再向 中央银行贴现的短期资金融通行为。 期限：≤6个月 2、再贷款：中央银行对商业银行的信用放款。 期限：1个月—1年不等 3、特点：期短、利低、管严、政策、最后贷款 我国商业银行从中央银行申请贴现资金有一部分是通过票据贴现完成的，有一部分则以再贷款方式取得，即信用贷款。 * 非存款性资金来源规模的确定 银行的资金缺口→非存款性资金来源 →贷款与投资需求--存款量 主动负债=银行的资金缺口 * 思考题：对几种银行主动负债的比较 1、含义 2、期限 3、成本 4、风险 5、难易 * 第四节 商业银行负债成本的管理 银行负债成本管理的重要意义 ★银行是追求盈利的企业 ★银行是高负债的企业 ★银行是强调资产发债综合管理、可持续发展的企业。 * 商业银行各类成本的概念 （1）利息成本：不变利息、可变利息 （2）其他成本：吸收负债时除利息之外的一切开支 （3）资金成本：包括利息在内的花费在吸收负债上的一切开支 资金成本率=资金成本/吸收的资金 =（利息成本+营业成本）/吸收的资金 （4）可用资金成本：相对于可用资金而言的银行资金成本，可用资金是指银行总的资金来源中扣除应交存的法定存款准备金和必要的储备金后的余额 （5）有关成本：与增加负债有关而未包括在上述成本之中的成本，主要包括风险成本和连锁反应成本 * （二）银行负债成本的分析方法 1、历史加权平均成本法 主要用于对不同的银行各种负债成本的对比分析和同一银行历年负债成本的变动分析等。 每项资金来源的历史平均成本等于利息费用率与该项来源平均余额的乘积。计算公式： 历史成本法的主要缺陷是没有考虑到未来利息成本的变动。 一般情况下，银行加权平均成本的变化主要取决于四个因素：负债利息率、其他成本率、负债结构和可用资金比率。 * 例题：P.82-84 （1）以负债总额计算