第八章国际融资业务解析.ppt

第八章 国际融资业务 一、含义 国际融资指各国及地区的资金需求者通过各种途径在国际间向资金供应者进行资金融通的行为。 资金需求者包括： 政府机构、跨国银行、商业银行、进出口商、证券经纪人、投机商 资金供给者包括： 跨国公司、商业银行、投资银行、各国中央银行及各种官方金融组织 二、当前国际融资特点 1．融资风险加大。 商业风险、国家风险、外汇风险 2．融资工具变化 3．具有一定的被管制性。货币政策、金融干预等 三、国际融资业务分类 1．按融资目的划分 (1) 贸易融资； (2) 项目融资； (3) 一般融资。 2．按融资方式划分 (1) 直接融资：资金融通是由资金供应者与筹资者直接协商进行，或者通过经纪人把融资双方结合起来进行融资。 (2) 间接融资：通过金融中介人如银行和保险公同、投资公司等非银行金融机构进行的资金融通。 3．按融通资金来源划分 (1) 政府信贷。 (2) 国际金融机构融资。 (3) 国际商业银行融资。 第二节 出口信贷 一、含义 指一国银行或非银行金融机构对本国出口商或外国进口商（或银行）提供利息优惠并提供信贷担保的中长期贷款方式，以增强出口商品的竞争能力，支持本国大型机械和设备等资本性货物出口，从而达到扩大出口的目的。 二、主要特点 1.是一种官方资助的政策性贷款。 2. 是一种相对优惠的贷款， 3.金额有明确限制，只能占合同金额的85％，其余由购买方以现汇支付。 4. 贷款用途有明确限定，必须用于贷款国出口的产品、技术以及有关的劳务等。 5.出口信贷与信贷保险相结合。 三、主要形式 (一)买方信贷 指在大型机械或成套设备买卖活动中，由出口商所在国的银行贷款给外国进口商或进口商的银行，进口方再将这笔资金用于支付向融资方所在国进口的大型机械或成套设备的信贷活动。 1．买方信贷贷款原则 (1) 对买方信贷的使用加以限制 (2) 对贷款金额的原则 (3) 对贷款偿还规定。贷款偿还均为分期偿还，一般规定半年还本付息一次，还款期限长短不一。 2．买方信贷的一般贷款内容 (1) 买方信贷所使用的货币。 (2) 为了促进实现大额交易，规定了买方信贷的起点 (3) 买方信贷的利率与利息计算方法。 (4) 买方信贷的费用。包括： ①管理费。费率一般在1‰～5‰左右 ②承担费。 ③信贷保险费。费率一般为贷款金额的2.5％ (5) 买方信贷的用款手续。 (6) 买方信贷的使用限期与还款期。 (7) 买方信贷的支付方式或支付凭证。 3．买方信贷的操作程序 (1)直接对进口商提供贷款的程序和做法： a.进口商与出口商进行贸易洽谈签订贸易合同后,进口商先缴相当于货价15％的现汇定金。现汇定金在贸易合同生效日支付，也可在台同签定后的60天或90天支付。 b.进口商在预付定金前，与出口方银行签定贷款协议。 c.进口商用借得的贷款，以现汇付款条件支付出口商货款。 d.进口商按贷款协议的条件分期偿还出口方银行的贷款。 (2) 直接对进口商银行提供贷款的程序和做法 a.进口商与出口商进行贸易洽谈，签订贸易合同. b.进口商向出口方预付相当于货价15％的现汇定金。 c.进口方银行与出口方银行签订贷款协议。 d.进口方银行以其所借得的款项，转贷给进口商。 e.进口商以现汇条件向出口商支付货款。 f.进口方银行根据贷款协议分期偿还出口方银行贷款。 g.进口商按协议向进口方银行间偿还贷款，进行国内清偿结算。 (二) 卖方信贷 指出口方银行或非银行金融机构向出口方提供贷款融资，从而使出口方允许进口方以延期付款的方式进口大型机械或成套设备的信贷支持方式。 1．卖方信贷的程序和做法 ①进出口商双方签定合同，出口商以延期付款或赊销方式向进口商出售大型机械装备或成套设备。 ②进口商先支付10％～15％的定金。在分批交货验收和保证期满时，再分期付给10