商业银行资产负债管理泛谈资料讲解.pptVIP

* 一般采用的定价方法有：一是目标利润定价法（贷款定价＝资金成本＋贷款营销及管理成本＋违约成本＋目标利润率）；二是风险加成定价法（贷款利率＝优惠利率＋风险加成）；三是帐户利润定价法（基本要求是帐户总收入=帐户总成本）。巴塞尔新资本协议提供了一套清晰、科学的风险定价方法，贷款价格＝无风险收益率（可以用ITR代替）＋操作成本＋相关费用＋风险溢价 。 * 资金成本是指负债业务利息支出及办理负债业务应分摊的费用支出，分为存款资金成本和借款资金成本两类。本办法对存款资金成本率的计算包括存款平均付息率和存款应分摊费用率，具体公式为： （一）存款平均付息率=利息支出/存款平均余额 （二）存款应分摊费用率= 操作成本率=×80％ ＋贷款额度调节系数 预期损失计量，先对2003年以来新发放贷款五级分类余额按模拟拨备办法计算贷款平均损失率，并对应为AA级信用等级客户一年期贷款平均损失率，再根据影响贷款预期损失的信用风险参数将其调整为贷款的预期损失率。信用风险参数包括行业参数、信用等级参数、担保方式参数、借新还旧参数、贷款期限参数等，参数值参照历史统计数据设定。 根据上年度经济资本回报平均水平确定贷款最低经济资本回报要求，以覆盖贷款的非预期损失。 * 在FTP体系的管理模式下，资金中心负责管理全行的营运资金，业务经营单位每办理一笔业务（涉及资金的业务）均需通过FTP价格与资金中心进行全额资金转移。具体地讲，业务经营单位每笔负债业务所筹集的资金，均以该业务的FTP价格全额转移给资金中心；每笔资产业务所需要的资金，均以该业务的FTP价格全额向资金管理部门购买。对于资产业务，FTP价格代表其资金成本，业务经营单位需要支付FTP利息；对于负债业务，FTP代表其资金收益，业务经营单位从中获取FTP利息收入。 * 由于FTP提供了每笔业务的资金成本或资金收益，所以，在FTP管理模式下，银行对每笔业务都可以计算出其净利息收入。这样，基于每笔业务的基础信息，银行就可按产品、按部门、按客户或按个人来衡量其对全行整体净利息收入的贡献。将这些量化结果运用于绩效管理上，银行可以不同考核对象所赚取的净利息收入作为考核指标；运用于优化资源配置上，银行可以此为基础，客观地比较不同产品的盈利性，从而将有限的资源运用到最有利可图的产品、客户群或地区；运用于产品定价上，客户经理可清楚地量化业务的资金成本或资金收益，从而在综合考虑成本因素、获利因素的基础上制订科学的定价策略。 　　FTP体系集中市场风险的管理功能，则是指FTP体系能剥离业务经营单位的利率风险，将全行利率风险统一集中到总行管理。若一笔业务的FTP净利差在其整个业务期间内保持不变，则表示该笔业务对经营单位而言没有利率风险。也就是说，不论市场利率发生怎样的变化，该业务的净利息收入都不会发生变化。但由于FTP体系带来的只是银行内部的资金转移，它并不能改变银行整体的利率风险，所以，业务经营单位没有利率风险，并不表示整个银行没有利率风险。事实上，该业务背后的利率风险，只是通过资金的全额FTP计价转移，从业务经营单位剥离到了资金中心。所有业务经营单位的利率风险都被剥离到了资金中心，也就是实现了市场风险的集中管理 * )基差风险：即收息资产利率和付息负债利率变动幅度的差异引起净利息收入变动引起的风险。 选择权风险。在升息时，存款客户可能将活期存款转为定期，或提前支取存款后再存入；贷款客户会千方百计争取固定利率，以锁定贷款低利率 * 四、定价管理与利率风险管理 贷款风险定价管理 事前有测算 把测算作为定价的依据 事中有审批 定价授权管理 事后有检查和评价 合规 限制性条件落实 目标达成 四、定价管理与利率风险管理 以shibor为基础的定价新机制建设 市场化资产业务:shibor加点 市场化负债业务:shibor减点 关键在怎样确定各项风险溢价 为下一步对一般存贷款定价作准备 四、定价管理与利率风险管理 内部资金转移定价（FTP） 目前的系统内往来利率 系统内上存利率，借款利率 形成机制：随人行基准利率调整到随市场利率调整，从被动到主动 问题：适应差别资金管理；只适用于纵向的资金核算；因价格的差异使不同分支机构之间的绩效不可比 内部资金转移定价（FTP） 此FTP（funds transfer pricing）非彼FTP(file transfer protocol) 内部资金转移定价是商业银行内部资金中心与业务经营单位按照一定规则全额有偿转移资金，达到核算业务资金成本或收益等目的的一种内部经营管理模式 与原来模式的区别：每笔业务都有成本和收益 四、定价管理与利率风险管理 内部资金转移定价（FTP） 内部资金转移价格的确定 构建市场收益率曲线：关键期限点收益率+插值法 构建内部收益率曲线：剔除毛刺，考虑管理要求 内部资金