现金流量构成要点讲解.ppt

第三章 现金流量构成与资金等值计算 现金流量图 现金流量图 思考题——决策 思考题——存借款 资金时间价值的相关概念 一、一次支付系列 1、复利终值公式 2、复利现值公式 在第一年年初，以年利率6%投资1000 元，则到第四年年末可得本利和多少？ 解： F=P(1+i )n =1000(1+6% )4=1262.50 或者 F=(F /P ,i ,n ) =1000 ×1.2625=1262.50 思考题 二、多次支付系列(等额) 1、年金（等额分付）终值公式 2、（等额分付）偿债基金公式 思考题 3、年金（等额分付）现值公式 4、（等额分付）资本回收公式 思考题 注意事项 小结 等差系列 等比系列 课后作业： 1、某人每年年初存入银行500元，年利率为10％，8年后的本利和是多少。 2、某公司租一仓库，租期5年，每年年初需付租金12000元，贴现率为8％，问该公司现在应筹集多少资金？ 3、设利率为10％，现存入多少钱，才能正好从第四年到第八年的每年年末等额提取2万元？ An-2= A1 (1+h)n-3 A3= A1 (1+h)2 n n-1 1 2 3 0 P=? n-2 A1 A2= A1 (1+h) An-1= A1 (1+h)n-2 An= A1 (1+h)n-1 第二章 现金流量构成与资金等值计算 1.