关于上市公司财务报表粉饰问题的探究.docVIP

关于上市公司财务报表粉饰问题的探究[内容提要]] [关键词] 财务报表粉饰 识别 抑制 一、上市财务报报表粉饰产生的原因 1、上市财务报表粉饰产产生的根源 由此可见见，利益不一致是财务报报表粉饰产生的经济诱因因，信息不对称是财务报报表粉饰产生的客观环境境。信息提供者利己的动动机是普遍的且难以从根根本上消除，但动机与机机会不一定转化为现实的的行动。如果对财务报表表粉饰者进行有力的监管管，使造假行为难以实现现，那么造假者会放弃造造假。 但是，目前我国国会计信息的监管恰恰存存在着诸多误区，严重地地降低了监管效率，使得得财务报表粉饰得以成为为现实。我国会计信息的的监管存在以下误区： （1）重视“单一”监管管，忽视 “综合监管””。外部监管是一个系统统工程，除了社会审计外外，还有法律制裁、社会会舆论监督、公司治理结结构等都是整个监管链条条中不可缺少的环节； 2）重视“硬性”监管管，忽略 “柔性”教育育。制度的建立与完善是是一方面，但制度终究需需要人来执行，应当重视视全方位的诚信教育； 3）重视行政制裁，，轻视民事赔偿。现在的的处理以行政处罚为主承承担民事责任的诉讼案仍仍不多见。 2、现阶段段上市财务报表粉饰的几几个比较突出具体原因 1)高级管理人员薪酬酬与公司的经营业绩挂钩钩，容易使高级管理人员员为了获得更多薪酬产生生粉饰报表动机； ((2) 融资与再融资动动机 ,虽然我我国的法律法规对企业上上市有着严格的规定,但但发行股票可以在短期之之内筹集到数以亿计的资资金,这种巨大的市场诱诱惑驱使不少拟发行股票票的公司为达到上市的目目的而不惜造假。从而以以业绩的提升向债权人展展示其盈利能力的增强,,进而更方便地融资。 (3) 税收动机 ,有些会计准则的规规定本身就是税法的规定定。如固定资产折旧、存存货计价方法等。在这种种情况下,由于缴税是公公司实实在在的现金流出出,会计政策选择影响着着公司的现金流量。所以以,上市公司有动机粉饰饰财务报表,以降低缴税税额。 上市财财务报表粉饰大致分为两两大类型：粉饰经营业绩绩与粉饰财务状况。 1、上市公司粉饰经营营业绩的类型 (1) 利润最大化化 (2)利利润最小化 (3) 利润均均衡化 (4) 利润清洗 （利润巨额冲销） 2、、上市公司粉饰财务状况况的类型 (11) 高估资产 (2) 低估估负债 三、上市公司进进行财务报表虚饰常用的的手段　 1、资产重组组　 ,完成战略转转移等目的而实施的资产产置换和股权置换。资产产重组往往具有使上市公公司一夜扭亏为盈的神奇奇功效，现在，资产重组组已被广为滥用。根据重重组动机的不同分为以下下三种情况： 1）为为配合二级市场炒作而转转让 2000年11月25日上海证券报的的一篇《重组带来利润大大增》的文章介绍：某公公司1999年年报称，，其已实现净利润万元，，而公司业绩之所以大幅幅增长主要得益于转让和和收购的一系列资本运作作所带来的收益。首先是是出让房地产实现利润万万元，去年12月，该公公司以总价款万元价格，，将账面总值万元的房地地产转让出去，由此产生生的这笔利润占公司万元元利润总额的%，第二笔笔是收购某有限责任公司司产生利润万元，占公司司利润总额%。正是有了了这两块额外收入，才支支撑起公司利润增长的半半壁江山，耐人寻味的是是，此公司股票，也由11999年 7月30 日的 元飙升至20000年2月21日的元。。 2）保住配股资格格，能够在二级市场上圈圈到更多的钱 1999 年12月8日）报道，，广东飞龙与成都联益的的重组就是一个为保全成成都联益配股资格，以达达到为大股东圈钱目的的的典型案例。 3）为为免于戴上ＰＴ帽子为重重组而重组的临时账面扭扭亏 ２、关联交易　 我国的许多上市公司由由国有企业改组而成，在在股票发行额度有限的情情况下，上市公司往往通通过对国有企业局部改组组的方式，设立股份制改改组后，上市公司与改组组前的母公司及母公司控控制的其他子公司之间普普遍存在着错综复杂的关关联关系和关联交易，利利用关联交易虚饰财务报报表、调节利润已成为上上市公司乐此不疲的游戏戏。利用关联交易调节利利润其主要方式包括： （1）虚构经济业务，人人为抬高上市公司业务和和效益 70%，就就通过将其商品高价出售售给其关联企业，使其主主营业务收入和利润脱胎胎换骨，利用大大高于或或低于市场价格的方式，，进行购销活动。 22）以低息或高息发生资资金往来，调节财务费用用 12亿亿元的资金（占其资产总总额的 69%）拆借给给其关联企业，虽然我们们不能肯定其资金拆借利利率是否合理，但有一点点是可以肯定的，该股份份公司的利润主要来源于于关联企业资金往来的利利息收入，集团或地方政政府代为垫