浙江汉信光电股份有限公司 公开转让说明书 （申报稿）.docxVIP

浙江汉信光电股份有限公司公开转让说明书浙江汉信光电股份有限公司（临安市玲珑街道东山村（玲珑工业区））公开转让说明书（申报稿）推荐主办券商（杭州市杭大路 1号）二〇一六年六月1 浙江汉信光电股份有限公司公开转让说明书挂牌公司声明本公司及全体董事、监事、高级管理人员承诺公开转让说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。本公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证公开转让说明书中财务会计资料真实、完整。中国证监会、全国中小企业股份转让系统有限责任公司对本公司股票公开转让所作的任何决定或意见，均不表明其对本公司股票的价值或投资者的收益作出实质性判断或者保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。根据《证券法》的规定，本公司经营与收益的变化，由本公司自行负责，由此变化引致的投资风险，由投资者自行承担。I 浙江汉信光电股份有限公司公开转让说明书重大事项提示公司特别提醒投资者注意下列风险及重大事项：一、技术升级以及技术人员流失风险公司通过多年的研发和经验积累 ,取得了多项专利与发明 ,也储备了一定的人才,相应的产品也在市场上赢得了良好口碑。但是,光纤光缆连接设备行业存在技术升级、产品更新换代的可能性,保持技术领先对于企业取得核心竞争优势、未来业务拓展影响重大。因此,公司若未能准确把握未来技术发展的方向、未能留住现有优秀人才、未能加大研发投入,将可能使公司处于不利情形,现有的竞争优势将被削弱。二、销售人才流失风险公司经过多年的积累 ,拥有了一支具备扎实的光通信行业知识和过硬营销能力的销售人才，也依托于此，公司在近几年的业务拓展取得了良好成绩，这也是公司核心竞争力的一个体现。而随着行业竞争的加剧,同行业企业在培养自身人才的同时也在从其公司外部吸收优秀的技术人才。公司如果不能稳定现有优秀销售人才队伍,将会对公司业务的长远发展造成不利影响。三、产业投资规模及进度等不确定性风险公司所属行业为光纤、光缆制造行业,其产品用于通信网络的建设,公司现阶段主要客户为全国各广电网络公司,同时今后的一个发展目标是三大运营商。因此国内通信行业的固定资产投资规模是决定公司业务收入的最主要因素。而通信行业的固定资产投资规模则取决于国家相应政策是否能够长期延续以及光纤通信本身所面临的技术革新。因此，一旦政策出现波动或是新通信技术的出现将会对现有通信行业的固定资产投资规模以及对未来的预期产生冲击,进而将对本行业经营带来一定风险。四、运营资金不足的风险公司作为中小型民营企业,在发展过程中融资渠道有限,公司运营资金主要来II 浙江汉信光电股份有限公司公开转让说明书源于自有资金,随着公司业务量扩大、固定资产投资的增加等因素的出现,导致公司现金流量净额增量有限,公司将面临运营资金不足的压力。公司目前已与银行建立了信贷关系,并且能够利用自有资金和累计利润投入运营。如果公司在未来的发展过程中不能及时筹集到生产经营及新建项目所需的资金 ,将会制约公司产能扩大及向新领域的扩张,进而影响公司的后续发展能力,对公司持续经营构成不利影响。五、原材料价格波动风险浙江汉信光电股份有限公司主营产品光缆的主要原材料为光纤，随着光纤使用量的不断扩大，光纤的市场需求逐步上升。公司目前整体规模较小，对原材料供应商的议价能力较弱。一旦原材料价格上涨或供应商停止向公司销售原材料，可能出现公司产品生产成本上升和毛利率下降以及原材料供应不足导致的产量降低的风险。六、大客户依赖的风险2014年、2015年，公司向前五名客户销售产品的金额占当年总收入的比例分别为 77.28%、79.43%。公司对前五大客户的销售金额占当期营业收入的比例较高。由于公司目前的生产规模及资质还无法达到中国电信，中国移动，中国联通三大运营商的要求，公司客户主要是各省广播电视网络公司。2014年度、2015年度公司对第一大客户广西广播电视信息网络股份有限公司的销售收入占当期营业收入总额的比例分别为32.12%、38.47%，公司对于单一客户较为依赖。如果下游客户需求发生波动，或者公司与客户合作关系发生变化，将会对公司的业绩产生较大影响。七、应收账款金额较大的风险2014年12月31日、2015年12月31日公司的应收账款余额分别为28,929,435.24元、31,615,045.87元，占当期营业收入的比例分别为61.95%、51.62%，2015年底，1年以内的应收账款账面余额为28,586,917.91元，占应收账款账面余额比例为 90.42%；1年以上的应收账款账面余额为 3,028,127.96元，占应收账款账面余额比例为 9.58%。公司的客户主要为各省广播电视网络公司，上述客户的实际结算时间主要取决于其预算资金的使用情况以及资金支付的审III 浙江汉信光电股份有限公