银行系统性风险探讨进展与述评.docVIP

银行系统性风险的研究进展及述评 　　摘 要：美国次贷危机和欧债危机的爆发使得银行系统性风险受到极大关注。本文基于银行系统性风险的特征和内涵，以银行系统性风险的度量、理论建模和实证分析为主线，对相关文献进行系统地梳理和回顾。银行系统性风险未来可能的研究方向是使用大数据来协调处理全球银行系统性风险度量的数据和方法；银行业务和信息传染的交互性对银行系统性风险生成机制的影响；动态网络结构与银行系统性风险的仿真模拟；银行系统性风险的宏观经济学框架构建 关键词：系统性风险；银行；传染 中图分类号：F830 文献标识码：A 文章编号：1003-9031（2015）12-0010-06 DOI：10.3969/j.issn.1003-9031.2015.12.02 一、引言 银行的风险管理越来越依赖于一些复杂而强有力的风险管理工具，银行监管者也试图通过一些精确的风险管理模型来降低单个银行的风险。如果按照系统论的观点看待银行业，增强银行系统的稳定性并不能依靠改进单个银行的风险管理模型，或者维持单个银行一定的资本充足率水平。在银行系统中，对流动性的管理使得银行间维系着复杂的借贷关系，而未来大量衍生工具的使用使得它们之间的关系变得更加错综复杂。因而，仅从银行个体层面无法反映银行间市场中存在的这种复杂的交易关系。银行间市场中债权、债务和银行间复杂的网络结构关系，使得基于对单个银行的分