基于利益相关者理论的投保人与保险人的博弈分析.pdfVIP

财经理论与实践{双月干1]) Vo l. 33 No. 176 第 33 卷第176 期 2012 年 3 月 THE THEORY AND PRACTICE OF FINANCE AND ECONOMICS Mar. 2012 ·金融与保险· 基于利益相关者理论的投保人与保险人的博弈分析 杨卫平，陆风顺 (湖南大学金融与统计学院，湖南长沙 410006户 摘 要:目前我国不少保险公司把企业的短期边际利润作为唯一经营目标，保险人与投保人的利益冲突 问题不容忽视。由博弈结果分析可知，投保人作为保险企业的利益相关者，其利益的保护和保险企业的长期 发展息息相关。如果投保人利益长期得不到有效的保障，投保人会选择退出保险市场，这将影响到保险业的 市场占有率、信誉和形象等等，给保险业的长期健康发展带来威胁。 关键词:利益相关者;投保人利益;博弈 文献标识码: A 文章编号:1003 一7217(2012)02--0029一04 中图分类号:F840.32 有长期性和持续性的特点，因此，投保人不仅关注公 一、引言 司能否提供优质的产品和服务、合理的产品价格，还 关注公司在长期内能否有效履行寿险合同的保障和 作为当前西方经济学界和管理学界研究的热点 给付责任。在保险企业经营的过程中，为了获得更高 理论之一一一利益相关者理论，对传统股东利益至上 的利润和资本回报，就可能产生危及投保人利益的行 的观点提出了挑战，认为企业是一系列包括股东、管 为，例如在发生保险事故时，基于晦涩难懂的保单条 理者、雇员、债权人、供应商、客户等利益相关者之间 款作出不利于被保险人的解释;可能采取更激进型投 的多边契约，各利益相关者彼此之间形成一个利益共 资策略，危害公司偿付能力，从而损害投保人的长期 同体，以自身所拥有的人力资本或非人力资本进行合 作，应对外部不确定性环境所带来的风险[IJ 。依据利 利益等等。公司和投保人之间利益的冲突，是由于各 自追求的利益不同。我国保险业起步较晚，使得大多 益相关者理论，寿险公司的股东、管理者、员工等都是 数保险公司仍把短期边际利润作为企业的唯一目标， 公司的利益相关者，此外，投保人也是寿险企业的主 不注重利益相关者特别是投保人利益的保护，两者的 要利益相关者，因为投保人既是寿险公司的消费者， 又是与公司长期发展息息相关的主要债权人凶。目 利益冲突问题尤为突出。 前国内学者对利益相关者理论在保险行业中的运用 三、保险人与投保人的利益博弈分析 研究，多集中于对逆选择和道德风险的博弈分析问.6J 或是某个险种相关方的利益博弈分析白，71 ，侧重对保 (一)静态博弈分析 1.完全信息静态