新三板挂牌与融资管理实务(简版).pdfVIP

新三板企业挂牌与融资管理实务 新三板企业挂牌与融资管理实务 企业挂牌、市值管理与融资管理技巧讲解 企业挂牌、市值管理与融资管理技巧讲解 怡然投资 刁吉玉 怡然投资 刁吉玉 目录 1 1 我国资本市场的概况 2 2 新三板是什 3 3 为什么要进新三板 4 4 进新三板需要做什 5 5 如何更快的进入新三板 第一部分 我国资本市场的概况 一、与资本相关的几个概念 1、资本与资产 --资本的概念：能够创造、带来新增价值的价值附着物叫做资本，通俗 讲就是投入可以产生收益的资金及其附着物总额。在金融学和会计领域， 资本通常用来代表金融财富； --资产的概念：资产是指由企业过去经营交易或各项事项形成的，由企 业拥有或控制的，预期会给企业带来经济利益的资源； 资产＝资本＋其他积累＋负债 2、资本市场 期限在一年以上各种资金借贷和证券交易的场所。 3、资本市场的作用 资源有效配置与优化的作用； 支持发展的融资作用； 促进社会价值再分配的作用； 产权结构的调整与优化的作用； 促进企业治理完善的作用； 二、资本市场的构成与结构 1、广义资本市场的构成 广义资本市场的构成主要包括：货币市场、狭义资本市场； 2、狭义资本市场的构成 证券市场（股票市场、长期债券市场——长期国债、企业债券、金融 债券等）、长期信贷市场（长期抵押贷款、长期项目融资等）、衍生工具 市场（金融期货市场、金融期权市场等）。 通常所说的资本市场，一般特指证券市场。 3、资本市场的结构 资本市场主要由场内市场和场外市场两部分构成。 其中场内市场主要包括： 二级市场：主板（上海、深圳，含中小板）、创业板（俗称二板） 一级半市场：全国中小企业股份转让系统（俗称新三板） 一级市场：区域性股权交易市场、证券公司主导的柜台市场；  1、沪深市主板  2、深市中小板  3、深市创业板  4、新三板（全国中小企业股份转让系统）  5、各地新四板（四新板）  、上海股权交易中心（Q板） 4、资本市场的服务机构构成 交易机构：上海证券交易所、深圳证券交易所、中关村股权交易中心、各产 权交易中心、各期货交易所等； 交易登记服务机构：中国证券登记结算中心； 交易代理服务机构：证券公司，俗称券商； 交易审批与监管机构：中国证监会； 交易参与者：证券发行人、证券中介、机构投资者（投资公司、自营资格的 证券公司、投资基金公司、个人投资者）等 5、资本市场的交易对象 股票； 债券； 产权（思考：产权与股权区别是什么？）； 期权； 其他金融衍生品等。 6、现行主板市场的IPO条件 6.1公司发行新股的条件 根据《证券法》规定，公司公开发行新股，应当符合下列条件： 　　（1 ）具备健全且运行良好的组织机构； 　　（2 ）具有持续盈利能力，财务状况良好； 　　（3 ）最近三年财务会计文件无虚假记载，无其他重大违法事项； 　　（4 ）经国务院批准的国务院证券监督管理机构规定的其他条件。 第二部分 新三板是什  一、新三板是什  1、新三板的由来  2、新三板的正规名称：全国中小企业股份转让系统  3、国家为什么推出新三板：