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美国非增值管理类信托产品一瞥七百年前，英国国王对土地征收很重的税赋，沉重的负担使得人们的财务状况大受影响。为实现对个人财产的自由支配，英国人设计出了对付捐税的有力工具――信托。数百年来，信托的应用日益深入，今天它已经成为风行世界的理财工具。美国是当今世界信托最为发达的国家，在个人增值理财和财产管理方面起着至关重要的作用。 在美国，各种信托基金是非常重要的增值理财产品，如我们较为熟悉的共同基金、对冲基金、退休养老金信托等证券投资基金。除此之外，产业投资基金也是一类重要的增值信托产品。但信托的作用并不仅限于投资增值，它更主要的用途在于按照特定目的对财产进行非增值管理，如财产保护与分配、遗产管理和规避税收等，美国非增值管理类的信托品种非常丰富。 人寿保险信托 人寿保险信托是将信托与保险结合起来的一种信托业务，是美国最重要的信托产品形式之一。人寿保险的被保险人死亡后，保险机构会一次性支付其全部保险赔偿金给被保险人的遗属，至于被保险人遗属能否妥善使用赔偿金，则不在保险机构考虑因素之中。为弥补人寿保险这一缺陷，被保险人可在投保人寿保险的同时设立一项人寿保险信托，指定其遗属为受益人。被保险人死亡后，受托人将按照信托合同的规定为死者遗属管理开支付赔偿金，以保证死者遗属有稳定的生活来源。 子女信托 在美国，父母为自己的子女设立专门财产信托也是一种普遍现象，其目的在于满足孩子的教育和其它重要支出。美国税务局为鼓励父母设立子女信托，还给予这种信托赠与行为每年11000美元的特定免税额。子女信托设立后，由特定的受托人持有并管理该信托财产，其好处在于受益人子女虽然享有信托规定的权益，但不能对财产进行自由支配，这样有助于防止子女在自理能力不足时浪费财产。对于在美国留学的海外小留学生而言，他们的父母完全可以通过设立这样的子女信托帮助小留学生们管理财产。 多子女信托 多子女信托在本质上也是一种子女信托，只不过信托目的略微复杂一些。在一个家庭拥有多个子女的情况下，为保证每个孩子都能得到必要的教育和医疗资金，父母可以为每一个孩子都建立单独的信托。多子女信托不仅在父母面临财务风险的时候仍然可以保障子女的基本利益，而且可以避免子女之间出现财产纠纷或冲突。 隔代转让税信托 美国针对财产转移的税收很多，除遗产税和赠与税外，还有专门针对向孙子女赠与财产征收的隔代转让税。但美国税务局同时又规定隔代财产转让可以享受100万美元的免税额，因此很多美国人为隔代子女设立了数额在100万美元以内的信托以转赠财产。在少数一些允许信托永久存在的州，这种信托可以一直存在，从而起到财产传承的作用。 隔代子女信托 隔代转让税的另一项优惠规定是，如果信托目的是用于隔代子女的教育和医疗支出，则可以享受无限制的免税待遇。因此在美国，不少人会为了隔代子女的教育和医疗问题而设立专门的隔代子女信托。需要指出的是，信托中的财产只能被用于隔代子女的教育和医疗支出而不能用于其它目的，因此想利用这种税收优惠避税是不可能的。 激励信托 激励信托通常也是父母为子女而设立的，委托人也可能是其他人。这种信托的意义在于利用信托财产对受益人进行奖励，根据受益人取得成绩的情况对信托财产进行分配，由此可激励受益人以某种符合委托人意愿的方式进行学习或者工作。例如，当孩子在学校取得丁很好的成绩或取得其它重要成就时，他就可以得到相应的信托财产奖励。 不可撤销人生保全信托 这是最常用的以配偶及子女为受益人的信托。设立这种信托的意义在于当夫妻一方去世后，为另一方和子女提供稳定的生活保障，因此这种信乇通常以配偶(子女或者其他特定继承人)为受益人。这种信托的另一个好处是可以防止家庭财产被幸存方的再婚配偶侵占。与这种婚姻信托相类似的还有被称为“A信托”的身后信托――专用于保护第一任配偶和继承人，以及被称为“B信托”的可终止受益权信托――专用于保护第二任配偶和继承人。 离婚赡养信托 这是一种专门以离异配偶为受益人的信托。比较富有的一方用部分财产设立离婚赡养信托，目的在于为经济条件不佳的离异配偶支付赡养费，离异配偶可以不断地收到赡养费却不能动用全部财产。很多美国人利用这种做法，既可以履行赡养义务，又避免在日后和离婚配偶发生财务纠纷。在生活中，这种信托的另一个好处是可以防止居心不良的人利用婚姻骗取巨额财产。 个人住宅信托 设立这种信托的目的是规避赠与税(或遗产税)。拥有房产的人可以用自己的住宅设立信托，将房产转入信托中，指定自己享有房产的使用权但继承人才是信托的最终受益人，而只有等到信托终止时受益人才能最终取得所有权。这种安排的好处在于，房产在使用期间会不断贬值，待信托终止时房产已经贬值大半，继承人在合法取得房产时所需交纳的赠与税(或