创业板上市公司内部控制信息披露的影响因素实证的研究.pdfVIP

第4页 武汉科技大学硕士学位论文 韩洪灵等(2009)等关于内部控制的产生原因、发展过程及其概念界定的阐述；陈关亭等 治理角度出发，分析了公司治理、委托代理、风险管理与内部控制相互关系；在内部控制 等对于注册会计师对内部控制评价、内部控制规范建设、企业资金控制系统及运行效果进 些经验。关于公司治理和内部控制的关系。吴水澎等(2000)指出合理的公司治理结构有 利于构建良好的控制环境。杨有红和胡燕(2004)也有类似的观点，认为内部控制构架与公 司治理二者之间存在一定的联动关系。 (2)实证研究及描述性统计 近年来，国内也不断出现了一些针对内部控制的实证研究或相关性的描述性统计。其 中，李明辉等(2003)基于我国2001年上市公司年报中内部控制信息的分析，得出我国 81。 应当进一步加大注册会计师审核内部控制信息披露的力度的结论【l 陈关亭和张少华(2003)通过问卷调查并分析论证，得出我国上市公司内部控制信息 披露的力度有待进一步加强，并且应当由外聘审计师出具审核意见。杨有红等(2008、 2009)、袁敏(2008)通过描述性统计分析了我国内部控制信息披露的现状【19】。 做出对比，分析出2002年内部控制信息披露质量相较上年明显有所提高，并且高达40％ 的上市公司在内部控制信息披露方面存在前后矛盾的情况，同时外部审计机构针对内部控 制的重要性关注度也有所下斛20】。 杨雄胜(2007)从法律法规的制定、公司自身、会计师事务所和投资者四个角度研究 了公司特征、外部审计对内部控制的关注程度【211。方红星等(2009)研究了公司特征、 外部审计对内部控制资源披露的影响【221。程晓陵等(2008)用实证方法研究了公司治理 结构对内部控制有效性的影响[23】。于忠泊和田高良(2008)基于会计信息质量、资源配 置效率角度的研究表明，内控自我评价报告的资源性披露与审核并没有显著地增强内部控 制的效率。林斌和饶静(2009)基于信息传递理论的研究表明，内部控制质量好的公司和 有再融资计划的公司更愿意披露内部控制鉴证报告【24】。 者持股比例、股权集中度、高管持股比例等指标作为自变量，实证分析其对内控信息披露 水平的影响程度，发现股权结构与内部控制信息披露水平具有相关性【25】。 张国清(2008)以2007年度非金融公司为对象，探讨了内部控制与盈余管理之间的 关联性。证据表明，内部控制的高低与高质量的盈余之间并为存在一定的相关性。但齐保 垒(2010)却得到了与之相反的结论，即内部控制缺陷伴随着低盈余质量【261。 武汉科技大学硕士学位论文 第5页 公司有着更活跃的股票交易以及更低的股票价格波动，意味着内部控制报告的自愿披露确 实降低了市场主体之间的信息不对称【27】。 李万福等(2010)则研究了内部控制信息披露与过度投资的关系，研究表明：(1)内 部控制信息披露的越充分，公司的所有者即股东越能更加细致地了解公司运营情况，从而 防止管理层出现道德风险，可以防止管理层过度投资或是投资不足；(2)管理层过度投资 容易导致借款增加从而增大企业的财务杠杆，致使企业面临财务风险：(3)内部控制信息 披露越充分，投资者可以通过市场机制防止管理层做出有损投资者利益的决策从而可以有 效的保护投资人的利益【28】。 1．2．3国内外研究述评 综上所述，国内针对内部控制的研究具有以下特点：第一，我国学者大都采用规范研 究方法对内部控制展开研究，因为内部控制实证研究研究时间不够长，因此尚未形成体系 并且研究深度不够。第二，量化方法不尽相同。由于我国上市公司较少的披露内部控制缺 陷，学者们缺少一种比较权威的方法量化内部控制质量，这可能是制约我国内部控制实证 研究发展的一个重要因素。第三，技术上的问题有待克服。将定性的内部控制信息按照恰 当标准进行类型划分是构造内部控制变量的重要基础。类型划分既要体现出经济内涵上的 实质性差异，又要在观测值之间有足够的离散型，这也是学者们需要考虑的问题。 国外则主要从内部控制的有效性和内部控制的影响因素两个方面对内部控制展开研 究。’研究内部控制的影响因素发现公司规模大小、公司存在时间、组织结构变化、经营范 围、变更审计师、公司治理等企业内部因素显著影响企业内部控制水平。针对内部控制