计量经济学课件：第七章 分布滞后模型与自回归模型.docVIP

计量经济学课件：第七章 分布滞后模型与自回归模型 计量经济学课件:第七章 分布滞后模型与自回归模型 第七章 分布滞后模型与自回归模型 第一节 分布滞后模型与自回归模型的基本概念 一、问题的提出 1、滞后效应的出现。 (1)在经济学分析中，研究消费函数，人们的消费行为不仅要受到当期收入的影响(绝对收入假设)，还要受到前期收入的影响，甚至要受到前期消费的影响(相对收入假设)。 (2)研究投资问题，由于投资周期的原因，本年度投资的形成，与上年度，甚至再上年度的投资形成有关。 (3)运用经济政策调控宏观经济运行，经济政策的实施所产生的政策效果是一个逐步波及的扩散过程。 用计量经济学模型研究这类问题，怎样度量变量的滞后影响,怎样估计有滞后变量的模型, 对于上述消费的情况，设C表示消费，Y表示收入，则 Ct??1??2Yt??3Y?4Cut?t?1?t?1 对于上述投资的情况，设I表示投资，Y表示收入，则 It??1??2Yt??3I?t1??4I?t2??I?5t3 ut? 2、静态计量经济学模型向动态计量经济学模型的扩展。 什么为“动态计量经济学模型”, 二、产生滞后效应的原因 1、心理预期因素的作用。 2、技术因素的作用。 3、制度因素的作用。 上述原因的结果表现为经济现象中的“惯性作用”。 二、滞后变量模型的类型 1 1、分布滞后模型。如果模型中没有滞后的被解释变量，即 Yt????0Xt??1Xt?1??2Xt?2???sXt?s?ut 则模型为分布滞后模型。由于s可以是有限数，也可以是无限数，则分布滞后模型可分为有限分布滞后模型和无限分布滞后模型。 在分布滞后模型中，有关系数的解释如下: ?乘数(又称倍数)的解释。该概念首先由英国的卡恩提出(R.F.Kahn，1931)。所谓乘数是指，在一个模型体系里，外生变量变化一个单位，对内生变量产生的影响程度。据此进行的经济分析称为乘数分析或乘数效应分析。如投资乘数，是指在边际消费倾向一定的情况下，投资变动对收入带来的影响，亦即增加一笔投资，可以引起收入倍数的增加。 ?短期乘数?0。 ?延迟乘数或动态乘数?i(i?1,2,?,s)。 ?长期乘数????i。 i?0s 根据乘数的定义，教科书，例7.1，短期乘数为0.4，动态乘数分别为0.3、0.2，则长期乘数为0.4+0.3+0.2=0.9。 2、自回归模型。如果模型中无滞后解释变量，即 Yt????0Xt??1Yt?1???qYt?q?ut 则模型为自回归模型。如果模型无解释变量X，则模型就是一个纯粹的关于被解释变量的自回归模型，即 Yt????1Yt?1???qYt?q?ut 它的特点是，不考虑经济理论为依据的解释变量的作用，而是依据变量本身的变化规律，利用外推机制描述时间序列变量的变化。这样的模型将在《时间序列分析》课程作专门的介绍。本章讨论自回归模型主要放在与分布滞后模型的关系上。 3、一般形式的滞后变量模型 设滞后变量模型的一般形式为 Yt????0Xt??1Xt?1???sXt?s??1Yt?1???qYt?q?ut 2 记为ADL(s，q)(Autoregression and Distributed Lag Model)，式中s与q分别表示解释变量X和被解释变量Y的滞后期数。在上述模型中，只有一个Xt(t?1,2,。 ,n) 更一般的形式是模型中有多个Xjt(j?1,2, yt?????iYt?i????jiXjt?i?ut i?1j?1i?0qps,p;t?1,2,,n)，即 这时，记为ADL(s，q，p)，p表示Xji的个数。 第二节 分布滞后模型及其估计 一、分布滞后模型估计的困难 阿尔特-丁伯根的(OLS)递推估计法。其缺陷如下 1、自由度问题。 2、多重共线性问题。 3、滞后长度难于确定。 二、确定滞后长度的方法 尽管滞后长度的确定有难度，但人们在积极探索，寻求办法解决这一问题。 1、根据实际经济问题以及经验进行判断。 2、利用时间序列本身的变化规律进行判断，如根据自相关程度与偏自相关程度进行判断(时间序列分析课程里有专门介绍)。 3、利用统计规则进行判断。 方法1，AIC准则(又称赤池检验)。该检验主要用如下AIC统计量 2k?1?lot)? AIC nn?en2t 式中，?et2是由ADL估计模型的残差平方和;k是模型中解释变量的个数，在 t?1n 分布滞后模型里就是滞后阶数;n是样本容量。可以证明在上式，随着k的增加，AIC存在极小值。使用AIC准则是通过连续增加解释变量的滞后阶数直到AIC取得极小值，从而确定最优的k值。 3 方法2，SC准则(又称许瓦兹检验)。SC统计量为 SC