养老金、保险公司、共同基金的投资工具.pptVIP

团队合作演示文稿──第五组 第六组 养老金、保险公司、共同基金 这三类机构投资者的 投资工具简单介绍…… 探讨课题： 模块一： 养老金 的投资工具介绍…… 养老金也称退休金、退休费，是一种最主要的养老保险待遇，主要用于保障职工退休后的基本生活需要。 不是建立了金字塔你就成功 市场份额为什么不能快速放大？ 产品 价格 渠道 促销 定位不清晰 产品线不全 产品包装差 缺少低价品 回款周期长 团购优惠少 营销人员少 销售网点少 渠道返利少 广告投入少 广告形式少 无促销策略 人员培训少 同层分类按照MECE原则组织 金字塔中任何级别内容都必须是其下级内容的总结 每个分组中的内容必须属于相同类型的内容 每个分组中内容必须按逻辑进行排列，例如因为缺少低价品，高价商品销售慢，自然回款周期长 （单位：亿元） 6 由图表可得： 中国养老体系包括：基本养老保险基金，全国社会保障基金，企业年金。 基本养老保险基金占中国养老体系的一半以上，约60%左右。 　 养老金的投资工具 投资产品 优点 缺点 适合对象 风险较高型 股票型基金 分散风险，流动性强、变现性高 风险大 中等收入的工薪阶层 纸黄金股票型基金 收益高 流动性差，风险大 稳妥理财型 债券型基金 低成本，低风险，流动性强 期限长，有亏损的危险 收入中等，未来可能出现收入不稳定的家庭 人民币理财 保本、收益稳定 流动性差 手头宽裕型 信托产品 投资范围广泛 流动性差，风险较高 能够承受较高风险的高收入家庭 艺术品收藏 低风险，高收益 流动性差，保管难，价格波动难 股票型基金和债券基金的区别： 8 股票型基金，是指60％以上的基金资产投资于股票的基金。 债券基金：80%以上的基金资产投资于债券的为债券基金。 9 养老金还投资于？ 养老金入市 基础设施建设 10 中国养老金的变化： 养老金缺口大，建议延长退休和缴费年限。 中国养老金金融创新----长江养老已在国内首次试点推出企业年金投资公租房债权计划，投资资金已达6亿元。 确保年底实现养老保险全覆盖。 中国养老金网:pension.pet 11 全国社保基金的变化： 全国社保基金承诺出资226.55亿元资金投资股权，占基金总体规模的近30%。 全国社保基金投资新进28只创业板个股。 中国养老金网:pension.pet 12 全国社保基金的变化： 社保注资16只PE（股权投资基金）， 基金总规模818亿元。 全国社保基金投资年回报率8%。 多元化投资保障社保基金安全。 中国养老金网:pension.pet 13 央行推动企业年金等长期资金入市。 央行：搞好个人税延型养老保险试点，深圳拟推出个税递延型养老险。 中国养老金网:pension.pet 模块二： 保险公司 的投资工具介绍…… 15 保险公司的资金运用限于下列形式： （一）银行存款； （二）买卖债券、股票、证券投资基金份额等有价证券； （三）投资不动产； （四）国务院规定的其他资金运用形式。 16 保险公司的投资策略 1. 银行活期存款、中央银行票据、政府债券、政策性银行债券和货币市场基金等资产的余额，不低于该保险公司上季末总资产的5% 2. 配置固定收益类资产 3.投资股票和股票型基金，在上季末总资产20%的比例内 17 保险公司的投资策略 4. 投资境外市场的范围，调整为境外资本市场公开发行的债券和证券投资基金，以及公开发行并上市的股票。保险公司投资境外市场、金融产品及管理方式另行规定。 5. 投资基础设施债权投资计划的余额，不超过该保险公司上季末总资产10%，单项投资比例执行现行有关规定。 18 保险公司的投资策略 6. 投资各类金融产品的比例，按照境内外各类债券、股票和证券投资基金实际配置的资产统一计算，并确保符合监管规定。 7 投资同一法人主体的余额，不超过该法人主体最近一个会计年度末净资产的50%，且不超过该保险公司上季末总资产的20%。 模块三： 共同基金 的投资工具介绍…… 共同基金---把许多人的钱集中起来进行专业化投资的运作。 21 投资共同基金的特点： 小额投资 分散投资风险 专业资金管理 降低交易成本 配合理财需要 变现性高 基金投资策略 进取型投资者 (1). 普通股基金 (2). 成长基金 (3). 积极成长基金 (4). 新兴成长基金 稳健性与保守型投资者 (1). 货币市场基金 (2). 政府公债基金 (3). 公用事业债券基金 (4). 公司债券及优先股基金 23 投资共同