银行捕捉有利时机实施信贷退出策略研究.docVIP

银行捕捉有利时机实施信贷退出如何确保信贷资产质量，如何使资产持续稳定地保值、增值我们认为，关键是在确保新增贷款投放准确的同时抓信贷退出。信贷退出当银行信贷员根据相关信息和技术手段，发现企业出现显现或潜在的信贷风险时，为降低信贷资产风险，提高风险掌控力，主动或被动地按期或提前收回贷款本息。一、信贷退出的原则、标准和时机 1.信贷退出的一般原则。银行是经营货币的高风险的特殊企业，其风险载体之一就是信贷。从商业银行经营的“三性”原则、信贷退出要服从于银行的经营目标与决策过程来看，信贷退出要遵循两个基本原则：一是风险—收益对称原则，如果信贷资金面临的风险损失小于其预期收益，则不考虑信贷退出，反之，则考虑信贷退出；二是成本—收益均衡原则，在决定采用信贷退出策略后比原则就成为信贷退出的依据。一般来说，信贷退出成本主要是信息收集成本、谈判成本、执行成本和潜在成本等，信贷退出的收益是事实收益、机会收益和潜在收益。如果退出的收益大于或至少等于成本，则退出是有利的，反之则不利。2.信贷退出的具体原则。商业银行根据客户的风险大小、边际回报率高低和银行自身风险偏好等，可将退出客户分为全部退出、部分退出、逐步退出和预备退出4类。退出客户类型不同，相应的退出原则也不同：（1）对于全部退出企业，应强调退出的坚决性和迫切性，以压缩到零为目标；清收到零后，除办理低风险信贷特殊业务外，其余一般信贷关系永久终止。（2）对于部分退出企业，应着重把握和控制退出主动权，根据授信测算结果确定退出计划、退出节奏和力度，以降低退出成本。（3）对于逐步退出企业，应强调在最高综合授信额度向低风险业务品种倾斜的前提下实行总量控制；要通过改善业务品种、担保方式来控制和降低信用风险，牢牢把握退出主动权，控制好退出节奏，为全面或部分退出做准备。（4）对于预备退出企业，要密切关注企业的经营状况、财务变化、资金的流向与流量变化和融资变化等，由于这类企业的发展前景存在较大不确定性，因此必须辨证看待，做到进入有度、退出及时，体现灵活的进退策略。 （二）信贷退出的判断标准 制定信贷退出的判断标准要考虑两方面的因素：一方面，银行要考虑自身的风险偏好，一般来说，稳健性要求较高的银行，退出标准较高，经营风险就会较小，相对盈利空间减少；盈利性为目的的银行，退出标准相对较低，经营风险就会较大。另一方面，银行要考虑国家的宏观经济状况、企业所处的整体经济环境、国家的产业政策、产业成熟度、产业生命周期、行业生命周期、全球经济周期、区域信用环境等影响因素，更重要的是从微观上分析行业的进入壁垒、企业产品的供求集中度、产品盈亏平衡点、产品可替代性及财务状况等，确定信贷退出的定性和定量标准。只要符合表1中两个以上定性或定量标准，就应对相应的企业实施信贷退出。 （三）信贷退出时机 信贷退出的最佳时机是退出成本最低、收益最大、能够较好地掌控风险的时期。从企业或行业生命周期来看，企业或行业退出时机的最佳点是成熟期和衰退期的拐点。银行在确定信贷退出时机时必须因地制宜，因企施策，一事一议，不能采用统一、固定的方法。要遵循现代决策理论，即现实中无最优决策，但可用令人满意的决策替代最优化决策，并在实践中不断修正决策结果，实现向最优化决策的逼近。所以，银行要对产业、行业、企业和产品等发展趋势进行超前研究，把握退出时机。一旦发现企业有潜在经营风险，就应控制融资总量，实施信贷退出，保证信贷退出及时和科学。 1.准确把握行业经济周期，适时进行信贷退出。从宏观角度来说，信贷退出首先要把握的是行业及其特征。行业经济周期理论认为，任何行业可以分为周期性、保持性和成长性三类，每类行业与经济周期变化大小不一。商业银行在搞清楚企业所处的行业特征之后，根据自己的信贷目标、对风险的承受能力、资金使用的期限结构，决定退出的具体策略：对于成长性行业，可以积极支持；对于保持性行业，可以适度支持；对周期性行业，要依据经济周期的节奏，保证信贷适时退出。 2.准确把握产业结构演进规律，适时进行信贷退出。产业结构演进规律是银行确定信贷最佳进退时期的重要依据。该理论认为，随着社会需求结构的升级，产业结构也随之由低级向高级发展，结果是衰退产业的经济规模持续收缩，投入增加但产出下降，边际利润减少，其平均利润率低于社会平均利润率，多余的生产要素资源通过市场重新配置，没有得到配置的资源成为损失。因此，银行要准确把握产业结构的演进规律，及时、准确地预测市场供求与价格的变化，确定应该退出的衰退产业，有计划、有步骤地做好贷款退出，以减少信贷风险。 3.准确把握企业生命周期，选择最佳退出时机。企业生命周期包括诞生、成长、成熟、衰退直至死亡4个阶段。目前银行信贷退出往往选择在企业出现资产负债率攀升、现金流逐步下降、财务状况日益恶化等明显问题的衰退阶段，在这个阶段信贷退出难度较大，银行往往采取