条件风险价值约束下的发电商容量分配模型.pdf

第37卷 第3期 亮氧电力 Vn1．37 No．3 2009年 3月 East ehinaEIe~l：ricPower Mar． 2009 条件风险价值约束下的发电商容量分配模型 李正欣，赵林度 (东南大学 系统工程研究所 ，南京 210096) 摘 要：在成熟的电力市场中，发电商可选择在 日前市场、实时市场、辅助服务市场等多个市场中进行交易，以 降低风险，提高收益。在不同的电力交易市场中分配容量与证券市场中的资产组合类似，可通过建立均值一 条件风险价值模型进行优化。但由于电力商品的一些独特特性 ，必须对证券市场中的模型进行修正，才能适 用于电力市场。建立了电力市场中具有非V型交易费用的均值一条件风险价值模型，并通过模拟计算，比较 交易费用对容量分配策略的影响。 关键词：条件风险价值；交易费用；容量分配；电力市场；发电商 作者简介：李正欣 (1973-)，男，博士研究生，从事电力市场及电价预测研究。 中图分类号：TM74 文献标志码：A 文章编号：1001-9529(2009)03-0380-05 Porftoliomodelswith conditionalvalue-·at-r·iskforgenerationcompanies L／ZAeng—xin，ZHAO Lin—du (InstituteofSystemsEngineering，SoutheastUniv．，Nanjing210096，China) ’ Abstract：Inacompleteelectricitymarket，agenerationcompanycantradeintheday-aheadmraket，thereal—time mraket，theancillaryservicesmarket，andetc．Togethigherreturnratewhileremainingtheriskinalowerlevel，the companyneedstooptimizeitscapacityallocationstrategywhichissimilartotheassetsporftolioinsecuritiesmarkets． Theoptimizationcanbeachievedbyintroducingthemean—conditionalvalue·at—risk(CVaR)modeltotheelectricity market．However，electricityhasitsspecialchraacteristics，andthemodelmustbemodified．A novelnon—V transac— tioncostmean—CVaR modelwasproposedandwasthenusedtocomparetheinfluenceofthetransactioncostonthe capacityallocationstrategy． Keywords：conditionalvalue—at—risk(CVaR)；transactioncost；capacityallocation；electricitymarket；generation eompany 的范围内。 0 引言 为克服风险价值VaR的缺陷，文献 [1]首次 成熟健全的电力市场不仅打破 了传统的垂直 提出条件风险价值的概念 ，文献 [2]、文献 [3]讨 一 体化格局，引进了竞争机制，而且还建立了合约 论了正态情形下风险资产组合的均值一CVaR边 市场、日前市场、实时市场、辅助服务市场，以及各 界，文献 [4]研究了作为价格接受者的发电商分 种电力