美国禁止银行跨州设立分行制度之演变.PPT

銀行與證券業務分離的爭論 公平原則 促進競爭 支持銀行進入 證券業的論點 風險考量 防止利益衝突 資金成本的差異 反對銀行進入 證券業的論點 圖6-10　選定亞洲國家金融產值及金融業淨值報酬率(2008~2012) 圖6-11　選定亞洲國家銀行業的市場集中度(2012) 金融整合 1/2 透過合併、收購或策略聯盟等方式，將兩家以上金融機構的資源整合在一起。 整合程度：合併＞收購＞策略聯盟 金融整合的範圍若包括兩個行業以上，稱為異業整合，例如銀行業與證券業或銀行業與保險業的整合；若只是兩家以上相同行業的企業之整合，稱為同業整合。 金融整合 2/2 金融整合的幾個現象(補充)： 金融整合成功的案例少於失敗的案例。 同業整合(如銀行與銀行合併)多於異業整合(如銀行與證券商合併)。 「國內」整合多於「跨國」整合。 金融整合的主要原因 降低成本 增加營收 多角化降低經營風險 增加市場占有率 改善經營體質 內部因素(金融機構本身的因素) 新科技的發展 管制合併法令的解除 國際經貿組織的崛起 經濟整合的盛行 外在因素 金融整合的風險與衝擊 法律風險 財務風險 文化與管理差異的風險 對個別機構 的風險 系統性風險升高 降低競爭 不利消費者 不利中小企業融資 對央行貨幣政策的影響 對金融體系 的衝擊 銀行合併對貨幣政策的可能衝擊 當市場參與者愈來愈少時，削弱的競爭可能導致短期利率波動劇烈，而不利於央行貨幣政策的執行。 當金融機構的規模愈來愈大時，其資金調節能力也會增強，因而降低對央行資金的依賴程度。 此外，一旦大型金融機構發行問題時，央行扮演最後貸放者(lender of last resort)的角色，也會變得愈來愈困難。 * * * * * * * * * * * 貨幣銀行學 Chapter 06 銀行的種類、結構與整合 6-* 本 章 綱 要 貨幣銀行學 Chapter 06銀行的種類、結構與整合 6-* Chapter 6銀行的種類、結構與整合 認識銀行的種類 了解銀行的基本結構 了解銀行業務綜合化的意義與利弊 探討銀行與證券分離的爭論 探討金融整合的趨勢 了解金融整合的影響或衝擊 銀行的種類 1/5 發行銀行 存款銀行 投資銀行 綜合銀行 國際銀行 電子銀行 銀行的種類 2/5 發行銀行：以發行銀行券(bank notes)作為營利手段的銀行，稱為發行銀行(issue banking)。 但私人銀行發行的銀行券有幾項嚴重缺點： 幣制紛亂 銀行券兌換性強弱有甚大的差別 貨幣數量增減波動非政府所能控制 銀行的種類 3/5 存款銀行 以吸收支票存款及活期存款為主要資金來源，而以放款或投資為主要資金用途的銀行，稱為存款銀行。 投資銀行 投資銀行係以從事有價證券承銷、購併、創業投資、新金融商品開發與交易、財務顧問、資產管理等有關業務的銀行。投資銀行業務主要與資本市場有關。 綜合銀行 又稱為百貨化銀行，係指經營業務涵蓋銀行、保險、證券、不動產及信託等全部或部分業務的銀行。 銀行的種類 4/5 國際銀行：指辦理跨國金融業務的銀行。 在國外辦理國際銀行業務的銀行主要有下列五種方式： 外國分行 子銀行 合股銀行 代表人辦事處 貝殼式銀行 銀行的種類 5/5 電子銀行：電子銀行是利用電子化科技設備，代替人工和書面作業之銀行。 常見的電子銀行有： 無人銀行 家庭銀行 企業銀行 電話銀行 金融電子資料交換 銷售點轉帳系統 網路銀行 行動銀行 境外金融中心（ OBU） 圖6-1　我國OBU資產規模 為吸引「非居住民」(國外法人及外國自然人)在本國從事金融活動，專門核准於境內設立的金融單位，稱為境外金融中心（OBU）或國際金融業務分行。 您可能沒聽過的銀行(補充) 富人銀行：一種針對「有錢人」提供特殊金融服務的銀行。(請參閱Box6.1) 窮人銀行：以無法取得傳統銀行貸款的窮人為服務對象的銀行。如孟加拉微額信貸創始人，經濟學家尤努斯所創立的「鄉村銀行」。(請參閱Box6.1) 野貓銀行：一種發行銀行。美國在1836~1864年間，部分不肖之徒將銀行虛設在人煙稀少的偏遠地區。 回教銀行：奉行回教教義的銀行。根據可蘭經教義，銀行不可對借款人收取利息，此類銀行遂變相以手續費等名義，或以投資分紅方式獲取收益。 在美國，聯邦政府核准營業執照的銀行，稱為國家銀行或聯邦立案銀行。 由州政府核准營業執照的銀行，稱為州立銀行。 這種國家銀行與州立銀行並存的制度，稱為雙軌銀行制度。 圖6-3　美國的雙軌銀行制度 美國銀行的結構 1/2 美國約有7千家銀行，遠超過世界上其他國家。 資產規模小於1億美元的銀行家數約佔36%。 銀行業的市場集中度小於加拿大、澳洲、瑞士、英國、新加坡等國。 銀行眾多的主因是早期法規限制銀行跨州設立分行。 美國