海南航空控股股份有限公司17年第一期中期票据募集说明书.pdf

声明 公司发行本期中期票据已在中国银行间市场交易商协会注册，注 册不代表交易商协会对本期中期票据的投资价值作出任何评价，也不 代表对本期中期票据的投资风险作出任何判断。投资者购买公司本期 中期票据，应当认真阅读本募集说明书及有关的信息披露文件，对信 息披露的真实性、准确性、完整性和及时性进行独立分析，并据以独 立判断投资价值，自行承担与其有关的任何投资风险。 公司股东会已批准本募集说明书，公司全体董事承诺其中不存在 虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性 和及时性承担个别和连带法律责任。 公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证本募 集说明书所述财务信息真实、准确、完整和及时。 凡通过认购、受让等合法手段取得并持有公司发行的中期票据, 均视同自愿接受本募集说明书对各项权利义务的约定。 公司承诺根据法律法规的规定和本募集说明书的约定履行义务， 接受投资者监督。 截至募集说明书签署日，除已披露信息外，无其他影响偿债能力 的重大事项。 2 目 录 目 录3 第一章 释义5 第二章 风险提示及说明 11 一、债务融资工具的投资风险11 二、公司的相关风险 12 三、本期债务融资工具特有风险22 第三章 发行条款25 一、本期融资券的基本条款 （148） 25 二、递延支付条款28 三、发行人赎回安排30 四、本期中期票据的发行安排31 第四章 募集资金用途34 一、募集资金主要用途34 二、公司承诺34 三、偿债保障措施35 第五章 公司基本情况37 一、公司概况37 二、公司历史沿革38 三、发行人控股股东及实际控制人53 四、公司的独立性56 五、发行人主要下属公司及投资情况57 六、公司治理情况62 七、公司高级管理人员情况75 八、发行人经营情况分析81 九、发行人主要在建、拟建项目情况95 十、公司未来发展战略和规划97 十一、公司所在行业情况99 十二、公司面临的竞争状况122 第六章 发行人主要财务状况 126 一、历史财务数据 127 二、财务情况分析 140 三、主要财务指标 177 四、有息债务情况 179 五、关联方关系及其交易182 3 六、或有事项 194 七、发行人所有权受限制资产情况195 八、发行人金融衍生品投资情况196 九、重大理财产品投资情况196 十、发行人海外投资情况196 十一、发行人未来直接债务融资计划 197 第七章 公司的资信状况 198 一、历史评级情况 198 二、本次信用评级情况199 三、公司银行授信情况201 四、公司债务违约记录201 五、近三年债务融资工具发行及偿还情况 201 第八章 发行人近一期经营、财务、资信等情况205 一、发行人近三年及一期经营情况205 二、发行人近三年及近一期财务情况 207 三、发行人最新资信情况208 第九章 债务融资工具信用增进情况213 第十章 税项214 第十一章 发行人信息披露工作