国际金融学名校课件与案例含案例第三章外汇交易.pptVIP

第三章 外汇交易 外汇市场 外汇业务 汇率折算与进出口报价 外汇市场 外汇市场的概念和分类 外汇市场的构成 外汇银行买卖外汇应遵循的原则 外汇市场的概念和分类 按有无集中的固定的交易场所划分可分为： 有形市场 无形市场 按外汇交易参加者的范围划分： 零售市场 批发市场 外汇市场的参加者 外汇银行 外汇经纪人 一般客户 中央银行 外汇业务 即期外汇业务 远期外汇业务 套汇业务 套利业务 货币期货 外汇期权 择期业务 掉期业务 即期外汇业务 在外汇买卖成交后，在两个营业日之内办理交割的外汇业务。 “交割”指买卖双方实际办理资金收付的行为。 “交割日”指买卖双方办理收付资金的日期，又称起息日。 交割时间 当日进行交割 次日进行交割 第三日进行交割又称标准日交割 套汇业务 概念 种类 两角套汇又称直接套汇 三角套汇又称间接套汇 例如 香港外汇市场 $100=HK$778.10-----778.40 纽约外汇市场 $100=HK$776.10-----776.40 问：一客户用100万美元在上述两个市场进行套汇活动最终将获毛利多少？ 对套汇业务的几点说明 套汇使各外汇市场的汇率趋于一致 进行套汇的人通常持有巨额资金 套汇业务在性质上是即期外汇业务 远期外汇业务 远期外汇业务的概念