南风化工财务报表粉饰案例分析(第四组).doc

南风化工财务报表粉饰案例分析 一、公司背景 公司前身系山西运城盐化局，1995年始进行股份制改组，将发起人净资产和现金投入折为发起人股8166.9510万股(后变更为12177万股)，经1997年4月8日首次上网定价发行，上市时总股份18377万股；内部职工股620万股待其公众股上市期满半年后上市交易。化工产品、化学肥料系列产品、平板显示器、植物油系列产品及卫生杀虫剂、工业用纯净水的开发、生产、销售。批发零售钢材、建筑材料、普通机械、电器机械及器材、电子产品、汽车（除小轿车）、塑料制品、橡胶制品、汽车配件。压力容器设计。承包境外化工工程和所需设备、材料的出口，以及实施境外工程所需的对外劳务派遣，承包境内国际招标工程。房屋租赁、仓储服务。洗涤剂、香水、空气清新剂、化妆品、日用化工产品的生产、销售。421,697,000.000 292,605,000.000 15,934,500.000 333,387,000.000 76,073,500.000 70,036,200.000 2010/12/31 434,891,000.000 214,939,000.000 15,992,500.000 333,665,000.000 -455,606,000.000 -492,996,000.000 2009/12/31 507,416,000.000 394,498,000.000 9,266,620.000 118,591,000.000 -612,407,000.000 -692,743,000.000 2008/12/31 679,426,000.000 486,496,000.000 929,055.000 20,450,800.000 121,247,000.000 85,950,300.000 2007/12/31 558,141,000.000 471,859,000.000 1,128,310.000 14,294,200.000 140,944,000.000 99,963,700.000 2006/12/31 520,008,000.000 458,224,000.000 1,837,500.000 13,492,600.000 97,510,200.000 66,702,600.000 1.资产减值准备问题 企业在确认坏账时对于那些有确凿证据表明已经无法收回的应收账款，应该予以全额计提坏账准备。会在企业需要亏损的年度，利用坏账准备计提创造出巨额亏损，调节利润南风化工2009年08月20日4800万元合建淮安盐化为了更有效地占有和开发利用盐硝资源，进一步做大做强元明粉产业，公司与中盐北京市盐业公司在北京签署协议，拟共同出资设立淮安南风盐化工有限公司。该公司注册资本8000万元，南风化工拟以现金出资4800万元，占注册资本的60%；北京盐业拟以现金出资3200万元，占注册资本的40%。2008/12/31 2,879,430,000.000 2,763,520,000.000 14,218,500.000 8,753,770.000 85,950,300.000 40,761,600.000 2009/12/31 2,389,490,000.000 3,002,970,000.000 15,676,500.000 73,158,400.000 -692,743,000.000 22,854,100.000 2010/12/31 2,769,170,000.000 3,226,510,000.000 10,799,500.000 19,537,400.000 -492,996,000.000 28,652,000.000 2011/9/30 2,213,160,000.000 2,138,330,000.000 28,030,300.000 1,462,960.000 70,036,200.000 32,604,600.000 由以上数据可知，该公司在2009和2010年连续两年亏损，营业总收入逐年递减，但减幅不大，主要是公司09年的营业外支出剧增，出现明显异常现象，存在报表粉饰的可能。 据公司09年年报，公司营业收入同比减少19.11%，营业利润下降599.11%，主要原因是受全球金融危机的影响，公司化工业务产品销量和售价大幅下挫；尤其售价大幅度下降严重影响了收入和利润。公司另一主营业务日用洗涤剂销量虽然上升，市场占有率有所提高。但市场竞争主要表现为新一轮的价格战争，导致公司日化产品下降。所得税费用减少44.43%,主要是本年度公司整体未能盈利。 2010年，尽管公司推进营销体制改革，强化渠道建设，销售收入较上年有较大增长，同时积极开展减亏增盈和降本增效活动，业绩较上年也有所好转，但由于原材料大幅