煤炭企业风险管理平衡计分卡设计与应用研究.docVIP

煤炭企业风险管理平衡计分卡的设计与应用研究 　　 【摘要】 本文试图应用平衡计分卡的思想和方法，在客户、内部流程、培训与创新、财务四个方面对风险进行统筹管理、综合平衡，将风险因素融入煤炭企业的战略管理框架之中，设计煤炭企业风险管理平衡计分卡，并将其应用于煤炭企业的风险管理过程，为煤炭企业提供全新的风险管理思路。 　　 【关键词】 煤炭企业；风险管理；平衡计分卡 　　 　　在经济全球化的趋势下，市场竞争不断加剧，煤炭企业的经营风险与财务风险与日俱增，企业、投资者和债权人都将面临着风险的巨大压力。在这种形势下，风险已成为经营和投资的基本要素，风险管理被正式地提上日程。煤炭企业要想在竞争中取胜，投资者和债权人要保证投资的安全与回报，必须采用科学的方法管理风险，达到降低负面风险与利用正面风险的基本目的，达到以最小的风险成本实现煤炭企业最大的安全保障的目标，从而实现煤炭企业价值最大化和投资者财富最大化的最终目标。 　　平衡计分卡为企业的管理者提供了一个全面的框架，用以把企业的战略目标转化为一套系统的绩效评价指标，为风云变幻、竞争激烈的市场环境中的企业提供有效的战略管理工具。战略管理具有预测未来变化、综合平衡当前与未来风险和收益的功能，而风险管理本身也具有战略管理的意义与性质。平衡计分卡为企业注入一种平衡观，面向风险管理而言就是风险与收益平衡的观点。企业在经营发展的过程中确立平衡的思维方式，以避免片面追求效益和发展速度而忽视风险的倾向性。平衡计分卡的管理理念与企业风险管理的理念一致，平衡计分卡的平衡思维适应企业风险管理的需要，平衡计分卡的技术方法将使企业的风险管理更加科学。从战略管理的角度看，风险管理也必须纳入平衡计分卡的四个象限之中，成为企业战略管理不可缺少的关键因素。平衡计分卡作为全面的战略管理框架和综合性的战略管理工具，其以企业的愿景和战略为主导、以四个象限的平衡为策略、以果决关系为逻辑、以关键成功因素为对象。因此，基于平衡计分卡和风险管理的思想，为煤炭企业设计风险管理平衡计分卡，使平??计分卡成为煤炭企业战略管理与风险管理的综合工具，为煤炭企业的风险管理提供科学的思路和有益的方法，对煤炭企业的风险控制具有现实意义。 　　 　　一、煤炭企业风险管理平衡计分卡的设计 　　一般的平衡计分卡主要包括四个方面：顾客、内部经营、学习与成长、财务，对企业绩效进行综合评价。平衡计分卡把任务和决策转化为目标和指标，通过关注四个方面的关键因素为赢得竞争成功提供一个行动计划。风险管理平衡计分卡的设计是在现有的平衡计分卡的基础上增加风险这个可变因素，风险是企业战略管理中不可缺少的关键因素，忽视它企业的运作流程难以达到平衡。因此重点关注四个象限的各类风险，将风险管理的任务和决策也转化为相应的目标和指标，从而系统地控制风险。 　　在煤炭企业的风险管理中，平衡计分卡的使用者可从四个层面建立有效的交流与联系体系，明确企业所面临的风险，设定具体的考核指标，然后决定所要采取的行动，制定具体目标，进而进行风险管理的评价，使得风险管理有效运行。将风险因素融入平衡计分卡，不仅可以充实平衡计分卡的内容，而且可以为战略管理更好地服务。风险管理平衡计分卡的设计如图1所示。 　　 　　二、煤炭企业风险管理平衡计分卡的应用 　　（一）风险识别 　　风险识别是进行风险管理的初始阶段，是对企业可量化的各种风险进行归集的阶段。风险识别工作进行得是否全面、深刻，将会直接影响到风险分析的价值。风险识别应该尽可能早地执行，并在项目的生命周期中频繁地重复。通过风险识别，了解企业面临的各种风险和致损因素，对风险进行分类与分级，从而便于计量风险的大小。风险识别是风险计量的基础，也是进行风险管理决策的基础。 　　1.财务风险。财务风险是指由于多种不确定因素的作用，使企业不能实现预期财务收益，产生损失。煤炭企业的财务风险主要有：（1）筹资风险。煤炭企业目前资本结构不合理，财务结构中负债筹资占相当大的比重，借款过多，资产负债率过高，大量的财务借款会产生过多的财务费用，企业负担重，资金实力不强，加大了筹资成本，不仅对债权人不利，而且企业有濒临倒闭的危险。（2）资金回收风险。一些煤炭企业为了扩大销售，增加市场占有率，采用大量赊销方式促进销售，在销售过程中因对客户信用等级了解不够，在减少存货、增加收入的同时会因持有大量应收账款而付出一定代价，主要包括机会成本、管理成本、坏账成本。（3）投资风险与收益分配风险。近几年，随着煤炭经济形势的好转，同时为发展第三产业，企业将大量资金投入到新的资产建设中。在投资决策中，对投资项目可行性缺乏科学的指导，致使投资决策失败，投资项目不能获得预期的收益，投资无法按期收回，收益无法实现预期分配。 　　2.客户风险。客户是企业成功的关键因素，也是企业赖