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浅议城镇化贷款风险管理 　　【摘要】 可持续、高质量的新型城镇化是我国城镇化的发展方向。为进一步做好服务“三农”的工作，加大对社会主义新农村建设和城镇化建设的支持力度，各银行纷纷制定了支持城镇化发展的信贷政策。本文分析了城镇化贷款的风险及防范风险的对策。 　　【关键词】 银行 城镇化贷款 风险管理 　　城镇化对扩大内需、缓解产能过剩和调和社会矛盾等有着深远的重要的意义。未来五至十年，新型城镇化有望成为促进我国经济发展的重要推手。从十八大至今，“城镇化”成为各家银行关注的核心题材。工行、农行、交行和国开行纷纷制定了支持城镇化发展的信贷政策，建行也积极跟进制定了相应的信贷政策，而各家银行城镇化贷款的重点投向均为城镇基础设施建设、房地产、土地整治和城市改造等领域。 　　一、银行为城镇化贷款提供资金的风险 　　各家银行在为城镇化贷款提供资金支持的同时，也为金融创新、业务发展带来巨大挑战和机遇。而在城镇化贷款积极推进的过程中存在的风险也不容忽视，风险点主要有以下几方面。 　　第一，政府融资平台贷款借机扩张。除正常的贷款之外，保障房、城市基础设施建设、旧城改造等领域均需要政府投入资金，在目前其他融资渠道尚未开放的状态下，通过银行贷款仍将是城镇化贷款最重要的融资渠道，而银行贷款只能通过政府融资平台进行操作。如果地方融资平台过度负债，当地财政实力、城镇化进程和经济发展水平难以承担重负，必将会带来极大的政府偿债风险。 　　第二，促进了落后产业或是产能过剩行业的迅速扩张。各行针对各地区的不同情况纷纷签订了上百亿的城镇化贷款意向协议书，而新疆喀什和霍尔果斯的城镇化贷款的支持产业中还包括已被列入国家产能过剩的光伏产业。 　　第三，城镇化贷款往往投资金额较大、建设期较长，若缺乏足够的建设与运营经验将使城镇化贷款难以为继。且城镇化建设项目的资金筹措是城镇化贷款面临的最主要问题。企业自筹资金、银行贷款、理财产品等多类筹资渠道交错，一旦衔接出现问题，必将会引起资金链断裂。 　　第四，目前，城镇化贷款具有法律环境不完善、市场发育不完善、政府政绩工程较多和承贷主体缺乏决策独立性的典型特点。 　　第五，警惕地方政府的偿债风险。近年来，地方财政对土地出让收入的依赖性越来越强，伴随未来农村土地征收补偿标准的逐步提高，土地出让价格由于受政策调控难以大幅上涨，地方政府增加土地出让收入的难度越来越难。受制于制度的限制，短期内新型城镇化的多元化融资模式尚难以完全建立并成熟起来，城镇化的推进必然受到一定的资金制约，特别是行政级别较低的地方政府和以地方政府信用为担保的债务，其风险将加大。 　　第六，重复建设带来的信贷风险。虽然现阶段投资仍是拉动增长的重要动力，但在城镇化运动下，地方政府很可能掀起新一轮投资热潮。大兴土木，大搞基础建设投资自是题中之义，而政府为了扩大城镇建设规模，很可能也会主导工业项目投资，在城镇形成低效产能建设，导致新的产能过剩，从而阻碍中国经济转型。从日前有关发改委40万亿投资规划争议中，即可看到背后隐藏着的政府投资饥渴症。如果城镇化建设以政府做主导，在现有政治体制下，投资化几乎不可避免。这要求中央政府严格规范地方融资平台和金融机构贷款行为，特别要有效约束政策性银行的平台功能，避免在政策性贷款旗号下，将贷款行为变质为政治行为，助推地方投资热潮。长期以来，在地方政府强烈的招商意愿和投资冲动下，我国部分地区存在较为严重的工业园区盲目建设问题。未来推进新型城镇化，工业园区建设可能会一哄而上，再次出现重复建设问题。工业园区重复建设一方面存在园区利用率不高的问题；另一方面，在各种优惠条件的诱惑下，园区企业盲目进入园区，扩大生产线，从而带来严重的产能过剩问题。由此导致相关项目的信贷资金出现较大风险。 　　第七，政策风险。新型城镇化意在重点解决农民工的市民化问题。然而，在土地财政和政绩攀比的推动下，当前地方政府对房地产开发的热情依然不减，城镇化存在过渡“房地产化”的危险。今年以来房价再次上涨，其中原因复杂，既有需求抑制下的市场反弹需要，更有利益集团借城镇化口号来引导预期，造成市场误读。这样的误解很符合地方政府和开发商利益，政府更是借机抬高地价以获取土地财政收益。城镇化合理的逻辑是重点发展中小城市建设，这样可以分流中心城市人口压力，中心城市住房需求压力将下降。当然，能否分流人口是个问题，但就地方政府而言，城镇化最直观的效果就是新楼林立，因而城镇化正在成为房地产化代名词。由于片面强调农民进城形成对住房的需求，因而市场对城镇化产生住房化的误解。如果大规模支持新城及房地产开发，将面临房地产调控的政策风险，如果支持力度不够又可能错失地方政府财政金融及后续的相关业务机会。 　　同时，商业银行服务新型城镇化建设还面临着地方政府融资平台的政策限制。当前新型城镇化涉