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中国上市公司内控信息披露的研究综述 　　 摘 要：从前些年的四川长虹巨额应收欠款案，到近期发生的国美董事局主席涉嫌经济犯罪事件等，无不暴露出上市公司内部控制的薄弱以及内部控制信息披露相关制度的缺乏。众多学者对内控信息披露从不同角度进行了研究。对中国有关内控信息披露相关研究文献进行综述，并对未来研究发展趋势进行了展望，以期对今后的研究提供参考。 　　 关键词：上市公司；内部控制信息披露；影响因素；实证分析 　　 中图分类号：F272 文献标志码：A 文章编号：1673-291X（2012）09-0070-02 　　 　　 引言 　　 中国上市公司内部控制信息披露存在的问题不容小觑，现在越来越多的投资者已经意识到，一家有投资价值的上市公司不仅要具有良好的经营业绩和发展前景，还必须具有良好的内部控制及其披露制度。相关学者从不同角度对上市公司内部控制信息披露进行研究。在仔细阅读的基础上，从内部控制信息披露现状研究、内部控制信息披露影响因素研究、内部控制信息披露的实证分析这三个方面对其进行综述。 　　 一、内部控制信息披露现状研究综述 　　 李明辉、何海和马夕奎通过对1 000家上市公司内控披露状况分析得出：中国上市公司内控信息披露在程度上简单化、形式上模式化、评价上随便化、规范上混乱化，且简单披露仍是中国上市公司内控披露的主要形式。 　　 陈丽娜主要是从分析内控信息披露的主体方面来研究中国上市公司内控信息披露的现状，从而指出存在的问题并加以分析研究，最后在此基础上提出完善中国上市公司内部控制信息披露的相关措施。 　　 梁宁从内控法规实施、披露主体上分析内控信息披露的状况得出：上市公司未按规定贯彻内控法且内控披露制度规定执行及实施不到位，此外披露的位置主要是在公司治理结构中。 　　 秦冬梅通过选取2007—2008年沪深两市100家上市公司为研究样本，对其内控信息披露的状况进行比较分析得出：深市上市公司在内控法规制定、执行方面严于沪市，因而其内控信息披露程度好于沪市上市公司的内控信息披露；此外，两市在披露规范、评价标准不统一，造成相关内控披露的随意性。 　　 黄秋敏对上市银行2003—2009年财务报告中所披露的内部控制信息进行研究发现，监管部门对银行内部控制信息披露的要求过于模式化，缺乏具体详细的规定。上市银行披露的内部控制信息中很少有对内部控制执行情况、执行中存在的缺陷及相应的改进意见等信息的描述。此外，有些注册会计师出具的内部控制审核报告未指明审核依据和审核范围。 　　 从上面学者研究可以看出，中国上市公司内控信息披露存在简单披露以及不规范的问题。因此，应该在内控法中对内控信息披露进行详细的规定。 　　 二、内部控制信息披露影响因素研究综述 　　 刘秋明通过对2005年34家沪市上市公司的内控信息披露现状中存在的问题进行分析得出：诸多因素影响内控信息披露程度，且存在着一定的线性关系，如，公司治理结构和公司机构特征等。 　　 李明辉通过对中国2007年沪市A股200家上市公司年报中的董事会披露的内控自我评估报告研究得出：董事会会议及独立董事的比例影响着内部控制信息披露的程度，并对其进行相关分析，得出其存在正的相关性。 　　 方红星、孙翯对上交所2008年80家上市公司内控信息披露分析得出：上市地点、股权结构严重影响着上市公司内控信息披露的程度，且存在一定的线性关系。 　　 马志娟通过研究深市300家上市公司内控信息披露程度与公司基本特征的关系得出：公司基本特征影响内控信息披露的程度，如，公司规模及类别、经营状况等与内控披露存在相关性。 　　 李少轩通过对2009年沪深两市167家上市公司年报中披露的内控信息研究发现，上市公司内部控制信息披露的可能影响因素包括：股权结构、内部公司治理、经营质量，其制约着上市内控信息披露的程度并存在线性关系。同时提出了从加强股权结构改革、完善内外部公司治理及提高公司质量等方面来改进上市公司内控信息披露。 　　 钟伟强通过对内控披露影响因素分析得出：公司规模越大则自愿披露程度越高；事务所声誉、净资产收益率与披露程度不显著相关；管理层持股比例、股权结构与披露程度显著负相关；独立董事比例与披露水平不显著相关；审计委员会显著正相关。 　　 从以上学者的研究结论可以看出，诸多因素影响上市公司内控信息披露。董事会会议及独立董事的比例、上市地点、股权结构、公司规模及类别、经营状况、内部公司治理、事务所声誉、审计委员会等因素影响上市公司内控信息披露。这些影响因素的研究通过给后来的研究者提供了参考，当然还存在其他影响因素，需要继续研究，供管理者参考，从而提高内控信息披露的质量。 　　 三、内部控制信息披露的实证分析研究综述 　　 李明辉、何海、马夕奎、唐予华以2001年沪深