集团统计报表的解读与财务分析 - PowerPoint 演示文稿教程教案.pptVIP

3.现金比率 现金比率 =(现金+短期有价证券)/流动负债 意义:它是评价企业短期偿债强弱最可信的指标，其主要作用在于评价企业最坏情况下的短期偿债能力. 分析方法:现金比率越高,企业短期偿债能力越强.但从企业经营的角度,要求选择一个合理的现金比率. (二)长期偿债能力分析 1.负债比率 也叫资产负债率或举债经营比率. 负债比率 =负债总额/资产总额 *100% 表示全部资产中债权人投入资金的比重。 分析方法: 理论上讲，这个比率以50%左右为宜，大于100%为资不抵债. 实践中的负债比率: (1）从债权人立场，负债比率越低表示偿债能力越强。 (2）从股东立场，当企业的投资报酬率大于负债利息率时，负债有利，负债比率越高，其收益越高，但风险也增大。 (3）从管理者立场，适度的负债有利于经营的灵活性。但应当权衡利弊，分析负债产生的收益和带来的风险，作出正确的决策。 2.现金债务总额比 现金债务总额比 经营现金净流量 = *100% 债务总额 这个比率越高，企业偿债能力越强。 (三)影响偿债能力的表外因素 增加偿债能力的表外因素: 1.可动用的银行贷款指标 2.准备很快变现的长期资产 3.偿债能力的声誉 减少偿债能力的表外因素: 1.未作记录的