集团客户授信风险的研究.docVIP

集团客户授信风险的研究 　　随着经济的发展和生产领域的不断扩展，近年来，我国以集团客户为主的各种关联性公司得到迅速发展。规模庞大、发展稳健的大集团，也成为各家银行重点拓展的客户群体。从2004年开办商业性信贷业务以来，农发行浙江省分行信贷客户中集团客户数量明显增加。截止2013年5月末，共有商业性集团客户132家、贷款余额69.36亿元，其中，跨省集团客户39家、贷款余额34.63亿元，省内集团客户93家、贷款余额34.73亿元。商业性集团客户贷款余额已占全行商业性贷款总额的68.2%。总体来说，大部分集团客户尚能配合农发行信贷管理政策的实施，但也发现部分客户关联情况复杂，资金往来频繁，信贷监管有效落实难度教大，集团客户的信贷风险管理刻不容缓。 　　集团客户识别与分类 　　目前建立关系的集团客户可分为两大类，一类是企业集团，这类客户属符合国家工商局《企业集团登记管理暂行规定》（1998年4日发布）管理要求并进行登记的集团。简言之，这类企业集团是以资本为主要联结纽带的母子公司为主体，以集团章程为共同行为规范的母公司、子公司、参股公司及其他成员企业或机构共同组成的，具有一定规模的企业法人联合体。另一类是关联企业集团。关联企业集团往往是由两个或两个以上具有独立法人资格的企业，基于关联关系而结成的。其中，控制企业基于该关联关系，对其从属企业具有直接或间接的控制力，并足以影响其从属企业的独立意志和独立行为。这类客户在组织结构上没有前者严密，关联关系具有隐蔽性，在调查过程中易被忽视。 　　企业集团和关联企业集团，均属于银监会《商业银行集团客户授信业务风险管理指引》文件中所指的集团客户范畴。从集团客户内部之间关联关系来分析，集团客户具有以下特征： 　　（一）集团客户是由两个和两个以上关联企业组成的集合体。传统的企业是独立实体，具备独立法人资格，以企业个体对外进行交易活动。而集团内部各企业，受集团产业链、资金链和营销方式的影响，其经营交易活动往往受到集团的控制，从而导致关联交易的发生，这种行为直接影响各关联企业的经营效益和发展前景。 　　（二）集团内部关联关系存在多种表现形式，从本质上来看，主要有资本关联、人事关联和产品关联一是资本关联。资本关联主要体现为股权参与，在企业之间形成控股、参股关系。控股公司通过股权控制，对被控股公司的业务活动进行控制；参股公司或相互参股公司通过股权参与，对被参与企业的业务活动施加重大影响。这种关系可通过分析股东结构予以确认。二是人事关联。比如家族企业集团，比如同一控制人企业集团、同一管理团队企业集团等等。这种关联关系可通过股东结构和管理人员结构来发现。三是产品关联。主要是上下游产业之间的关联，比如饲料行业和养殖行业之间的关联，棉花收储企业与棉纺企业之间的关联。这种关联关系很难通过企业股本结构和人事组成看出端倪，需要信贷人员对企业的往来明细账进行核查才能发现。 　　（三）集团内部关联关系的构成多样化，主要分为控制与从属关系、并列平等关系、服务与倾斜关系等。一是控制与从属关系。是指关联企业之间，一家企业或几家企业对另一家或几家企业的人事、财务或业务等重要经营管理事项具有长期的经常性的支配性或决定性影响。包括一方拥有另一方超过半数以上表决权股份；一方拥有另一方表决权股份的比例不超过半数以上，但通过其他方式达到控制目的，如根据章程或协议，有权控制另一方的财务和经营政策、能够任免董事会的董事、在董事会或类似权力机构会议上有半数以上投票权等。二是并列平等关系。是指集团内部各子公司之间的关系，一般来说，并列平等的关联企业，其产品和行业相关程度并不是很高，或者说集团母公司出于营销政策的需要，将产品和行业相关度较高的子公司按地域或是产品品质进行区分，集团对这些关联企业采取同样的管理方式。三是服务与倾斜关系。这种关联关系的关联企业一般产业关联程度较高，大部分是同一产业链的上下游关系。集团往往会通过关联交易将一方的利润转移到另一方，比如以较低或较高的价格将原料供应给另一方，从而导致两个关联企业的营业利润极度不均衡。 　　集团客户风险成因分析 　　集团客户组织结构复杂，关联企业众多，使得银行对客户的真实经营情况难以作出准确判断。同样，集团内部各关联方之间存在复杂的资金往来和交易情况，对信贷资金流向也难以控制，银行贷款决策层有时只能在信息极大不对称的情况下做出信贷决策，众多的不确定性导致集团客户授信风险。 　　（一）多家银行授信隐患。集团客户内部各关联方都具备法人资格，这意味着各关联方均可以独立实体的名义向银行融资。而各家银行对同一集团的贷款信息缺乏沟通，这就为企业集团提供了在不同地区、不同银行之间套取贷款的机会。事实上，由于银行业在很长一段时间内将集团客户视作黄金客户的代名词，对集团客户各关联企业的融资有求必应，且