天津股权交易所私募债券业务.pptxVIP

天津股权交易所 私募债券业务 ; 截至2015年6月底，35家企业共计备案74只私募债券，备案金额97.37亿元，其中已有112期发行完成并挂牌，累计发行金额51.531亿元。 兑付兑息149次，本息兑付总额5.6亿元。 私募债累计成交52笔，成交金额5872.72万元; 私募债券类型—数量对比： 国有企业VS民营企业 （91%：9%） 一般企业VS类金融企业 （94%：6%） 其中有8个发债主体或者担保主体评级情况 为AA级及以上评级。;私募债券发展现状---发债地域分布;制度依据: 《公司法》、《证券法》、《合同法》、《国务院关于清理整顿各类交易场所切实防范金融风险的决定》（国发[2011]38号）、《国务院办公厅关于清理整顿各类交易场所的实施意见》（国办发[2012]37号）、中国证监会《关于规范证券公司参与区域性股权交易市场的指导???见（试行）》（证监会公告[2012]20号）等法律、法规 相关制度： 《天津股权交易所私募债券试点办法》 《天津股权交易所私募债券登记结算业务规则》 《天津股权交易所私募债券转让规则》 《天津股权交易所私募债券信息披露规则》 《天津股权交易所兑息及兑付兑息规则》 《天津股权交易所私募债券回售选择权业务操作细则》;私募债券各类主体;私募债券各类主体---发债主体;私募债券各类主体---发债主体;私募债券各类主体---承销商;私募债券各类主体---会计师、律师等;私募债券各类主体---投资者;合格个人投资者应当至少符合下列条件： （一）具有完全民事行为能力； （二）愿意接受投资风险，且风险能力测试得分不低于70分； （三） 提供个人名下各类金融资产总额不低于人民币30万元的证明。 发债主体的董事、监事、高级管理人员及持股比例超过 5%的股东，可以参与本公司募集私募债券的认购和转让。 2014年合格投资者投资情况： 户均投资175万元，除机构资金17亿元投资外，户均投资80万元；;私募债券各类主体---受托管理人;（一）私募债券备案申请函及备案登记表； （二）发债主体公司章程及营业执照（副本）复印件； （三）发债主体内设有权机构关于本期私募债券募集事项的决议； （四）私募债券承销协议； （五）私募债券募集说明书； （六）承销商出具的尽职调查报告； （七）私募债券受托管理协议及私募债券持有人会议规则； （八）经具有证券期货业务资格的会所出具的最近两个完整会计年度的财务报告； （九）律师事务所出具的关于本期私募债券募集的法律意见书； （十）全体董监高保证申请文件真实、准确、完整及接受本所自律监管的承诺书； （十一）发债主体工商注册所在地金融主管部门对本次私募债券募集的备案意见； （十二）本所规定的其他文件（最新一期报表，完税证明，征信记录，担保函等）。;私募债券备案、发行流程;1、筛选和备案主要工作;1、筛选和备案主要工作—企业筛选;2、发债综合成本构成;3、主要增信措施;4、资金募集、兑付资金流;5、资金来源;内部监管：每个发债主体都有专门的监管专员来负责监督； 信息披露要求： 发债主体：《企业私募债券年度报告》、《私募债券年度中期报告》 受托管理人：《受托管理事务年度报告》、《受托管理事务中期报告》 偿债保障金专户管理： 受托管理人管理、交易所监管专员确认资金是否按时到位； ;7、交易规则; 谢谢聆听