风险管理与内部控制专题五丶六.pdf

一、安永简介 二、企业风险管理 三、风险管理与内部控制 四、 内部审计 五、欺诈、腐败与造假 六、公司治理与绩效管理 1 创新会计 q 你是否已经身处地雷区？ q 易被操纵的会计领域 q 给董事会丶总裁及高管层的重要讯息 舞弊行为 q 舞弊行为的特性 q 常见舞弊行为类 q 舞弊预警信号 q 建立内部控制系统 q 制定舞弊及道德操守指引 q 应急计划 2 创新会计 3 论题 ß你是否已经身处地雷区？ ß 易被操纵的会计领域 ß给董事会丶总裁及高管层的重要讯息 你是否已经身处地雷区？ 假若你的企业正好吻合以下的类型，那就 应该倍加注意:- v频繁地在传媒报道中出现 v高增长的公司 v经营或注入未被会计制度规范的新 业务 v复杂的权益者架构及组织结构 v薄弱的控制环 5 一个真的地雷 6 创新会计的地雷 7 收入确认 案例: MicroStrategy 过早确认收入 案例背景： q MicroStrategy, 数据挖掘生产商 q 重新披露1998年和1999年两个财政年的销售收入 q 从原来报告的1,260万美元的盈利变成了3,400万美元的亏损 q 原因：软件及跨年度咨询服务捆绑式销售收入被过早确认 影响： q 股票价格垂直下跌 q 在一天内达62% q 2000年5 月的股价从3 月的333 美元跌至不到22 美元 8 收入确认 经验教训 v 收入是如何定义的？ v 何种事件会影响收入的确认？ v 是否对业务所获收入进行合理的评估？ v 是否与竞争对手使用的评估原则保持一致？ v 是否在财务报表附注中明确披露？ v 收入评估方法是否经过验证？ 9 预 不确定费用及准备 Xerox: 尽管其客户延迟付款现象增加，公司仍未增加对坏账的预 准备。 Digital (Compaq): 在90年代初的时候曾连续三年在报表中披露重组费用。 Heinz: 采用“洗大澡”式策略把重组费用刻意造大2,500万美元。 10 预 不确定费用及准备 经验教训 q 财务报告中是否披露了对不确定事件的估计？ q 财务报告是否体现出对当期营运费用以及收入的合 理性评估，并在附注中充分披露这些估计事项和相 应的会计处理？ q 某些盈亏 （如汇兑、投资的盈亏）应否在储备或盈 余公积中列明并在报表附注披露而不在当期净利润 中体现？ 11 资产评估 背景: q 资产的定义 q 资产的估值 q 作出估计的管理层 Delta 航空公司： Delta 航空公司於十年内两次修改了飞机的预计使用 年限 Elan: 一家爱尔兰制药公司，通过对合作伙伴的投资开展 研发活动，避免这些成本体现为当期费用 12 资产评估 经验教训 q 调整后的资产价值能否反 现阶段资产的价值和价 值改变？ q 这些价值调整是否已被完整地披露？ q 会计处理方法是否与行业以及全球竞争对手的方法 保持一致？反之，其差异能否被验证且在财务报告 中充分披露？ 13 衍生产品的运用 背景： q 运用衍生产品对冲商品价格、汇率波动及借款利率的风险 q 巴林银行的倒闭案、信孚银行事件都与衍生产品交易有关 q 错误运用结果招致更多比其试图减少的风险 Metallgesellschaft (MGRM): q 承诺客户按1992年定的价格销售石油，最长时效是10年。 q 一个选择性条款允许交易对手 前终止该合同, MGRM 需 以现金支付未完成的交易量乘以合同定价与期货价格之差 异之百分之五十。 q MGRM 的堆叠式对冲交易策略失败。 14 衍生产品的运用 当油价下跌: