动态调整提升模型表现——2011年量化投资策略研究.pdf

本 研 究 报 告 通 过 网 站 仅 提 供 自 然 人 m o n i t o r I n n e r ( m o n i t o r I nn 动态调整提升模型表现 e r ) 使 用 1 ——2011年量化投资策略研究 袁英杰 A0230210010494 2010.12 本 研 究 报 告 通 过 网 站 仅 提 供 自 然 人 m o n i t o r I n n e r ( m o n i t o r I n n e r ) 使 用 2 主要内容 1. 保持竞争力：预测因子未来表现 2. 收益分解：深入分析因子策略表现 3. 动态调整：提高选股模型绩效 4. 结论建议 申万研究 22 本 研 究 报 告 1.1 跟踪量化组合表现：2009年以来大幅跑赢市场 通 过 网 站 仅 提 供 自 然 量化组合表现优异 图1：2009年以来跟踪量化组合表现 人 m o n i t o r I n n 3500 e r ( • 6个数量组合累计大幅跑赢沪深300；获得最 m 低估偏离 优质低估 现金分红 金牛 o n i t o 成长 成熟 上证指数 沪深300 r 大超额收益的成熟组合跑赢108个百分点，获 I n n 3000 e r ) 使 得最小超额