金融市场风险测量与VaR模型研究-工商管理(MBA)专业论文.docxVIP

中国科学技术大学MBA学位论文 中国科学技术大学MBA学位论文 金融市场风险测量与vaR模型研究 y 562528 内容摘要 在经济全球化和金融一体化和自由化的同时 金融市场呈现出前所未有的波动性。金融 机构和工商企业面临着日趋严重的金融市场风险 金融市场风险甚至威胁到一国乃至全球金 融和经济的稳定发展一因此我们应该重视金融市场风险，并且对其进行有效的控制和管理。 本文的撰写也正希望对价值风瞪VaR测量方法在中国金融市场风险管理中的应用做一点有益 的探索。 正文共分五个部分： 。， 第一章：金融市场风险的概述。介绍了金融市场波动的原因和对企业的影响。 第二章：金融市场风险的管理。分析了企业对金融市场风险管理的动机和管理金融市场 风险的过程。 第三章：金融市场风险测量方法。该部分系统介绍了国际上金融市场风险测量的主流方 法YaK方法的基本原理和常用模拟方法。 第四章：实证检验。根据历史模拟法和参数模拟法，选取上证指数进行检验。 第五章：结论。针对前文和实证检验的结果作概括性陈述。 主题词：VaR(价值风险)．金融市场风险，金融市场风险测量，历史模拟方法，实证检验 中国科学技术大学MBA学位论文 中国科学技术大学MBA学位论文 金融市场风险测量与VAR模型研究 r■茈 AbStract When economy is globalized and finance market is free and integrated，there are unprecedented fluctuations in world finance market．More两nd more serious finance market risks face financial institutions and companies in other industries．Even the development of a country or the world finance and economy is threatened by finance market risks．Therefore we should pay great attention to finance market risks and effectively control and manage them．This paper wants to do some useful research on application of VaR(value at risk)calculation method in China finance market risk management．This paper iS divided into five chapters：Chapter I：Summary of finance market risks．Thi S chapter indicates the—reasons of finance market’S fluctuation and its influence on companies．ChapterⅡ：Management of finance market．This chapter analyses the companies purposes of finance market management and process of management in‘finance market．Chapter m： § CalCUlation methods in finance market risk．ThiS chapter systematically introduces the main calculation method in world finance market VaR(value at risk)and its fundamental principle and simulations in common use．Chapter￡ N：gmpirical test．According to history Simulation and parameter simulation， thiS chapter selects some Shanghai Securities index datum to test．Chapter V：Conclusion．This chapter draws a simple conclusion on the paper and th