新形势下转让定价的形成机制分析及实践.doc

新形势下转让定价的形成机制分析及实践 摘要：随着我国经济发展步入新常态，以及中国企业走 出去战略获得重大突破的新形势下，如何辩证认识转让定 价，并对此进行合理应用，则构成了包括经济学界、税务界 应关注的课题。本文以本国H公司作为考察对象，尝试对转 让定价的形成机制进行分析，并对实践进行探索。通过在三 个方面做了形成机制分析，将企业的实践路径归纳为：充分 了解所在国税收征管制度、科学量化集团内产品转让价格、 建立与所在国良好的生态环境、努力寻求母国政府的外贸干 预、实践中自觉杜绝道德失范行为。 关键词：转让定价；形成机制；实践；跨国公司 中图分类号：F204文献识别码：A文章编号： 1001-828X007-00-02 发端于2008年的全球金融危机，最终从发达经济体的 资本市场传导到了他们的实体经济面，从而普遍陷入到了财 政困境之中。美国政府在审视自身产业空心化现状的同时， 也同时承受着因转让定价所带来的税收痛点。将目光转移到 我国，外资企业在超国民待遇下得到了全面发展，但其中也 存在着令人不解的疑问，即外资企业在经营中即使存在着账 面亏损，但却不见得他们会因资金链断裂而最终倒闭，甚至 还能长时间继续存在，直到受到大陆人工等成本上涨的压力 而撤出中国大陆。从中可以逻辑推论到，或许外资企业也利 用转让定价来逃避我国税收监管。随着我国经济发展步入新 常态，以及中国企业走出去战略获得重大突破的新形势下， 如何辩证认识转让定价，并对此进行合理应用，则构成了包 括经济学界、税务界应关注的课题。本文以本国H公司作为 考察对象，尝试对转让定价的形成机制进行分析，并对实践 进行探索 、转让定价形成机制所植根的经济环境 在分析转让定价形成机制之前，需要对其机制得以形 成的经济环境进行解构，进而才能为监管转让定价提供合理 的价值判断。具体而言，可以令囊韵氯令个方面来认识经济 环境。 国内资本集中促进跨国企业的产生 从政治经济学原理来解读我国跨国公司的产生动因， 其首先在价值层面表现为资本集中的过程。资本集中可以区 分为：因并购或兼并而成立的跨国企业类型，以及因母公司 战略决策、通过资产投资而成立的跨国企业类型。在我国， 当前最具代表意义的跨国企业中，联想集团的跨国类型则符 合前者，即以资本收购的方式而并购了 IBM的PC业务以及 谷歌的摩托罗拉手机业务。与之相对应的华为公司，其跨国 类型则属于后者。我国企业不同的跨国策略，则植根于企业 决策层的战略意图，也是对当时企业所存在的比较优势和比 较劣势的权衡。 全球经济发展的现状刺激税收筹划 正如在本文开篇之处所指出的那样，2008年爆发的全 球金融危机改变了国际经济发展格局，以美国为首的西方发 达国家面对财税困境，本国跨国公司的转让定价策略逐步引 起了当局的注意。与此同时，跨国企业为了摆脱实体经济发 展现状，也主要利用转让定价来获取税收筹划所带来的红 利。放眼我国，无论是从财税理论界，还是从实务界都并不 如美国、欧盟对转让定价如此关注。就其原因可以解释为， 全球发达经济体的跨国公司经营战略已经趋于成熟，且在美 国的产业回归意识形态下，必将回收本国的跨国产业资本。 而在我国，集团化公司的“走出去”战略，仍是夯实我国顶层 的核心意图。 国际的税率结构提供税收筹划可能 从原理来分析转让定价所带来的税收筹划红利可知， 在跨国公司内部引入外贸系统，由处于高税率国度的子公司 以低价的方式将产品卖给处于低税率的子公司，这样就使得 处于高税率国度子公司的税基下降，从而实现了避税的目 标。反之，处于低税率国度的子公司以高价将产品卖给处于 高税率的子公司，则因税率低而最大化的保留了集团公司利 润。可见，正是因为国家间存在着税率结构差异，使得跨国 公司存在通过转让定价实施税收筹划的可能。 二、转让定价形成机制分析 通过对上述经济环境的解构，这里可以从以下三个方 面来分析转让定价的形成机制。 形成转让定价的动因分析 现以H公司为，H公司作为高科技集团公司，在全球 广泛设置研发结构，并依托自身的核心技术参与到全球程控 交换机项目的承包中来。从这一经营背景中可知，H公司能 够充分利用全球不同地区的资源禀赋优势，并通过多产品项 目战略成为了全球主要的手机品牌厂商。正是因为H公司海 外分公司分布广泛，从而使其能够针对并利用不同国度的利 率结构，最终为其实施转让定价提供了势能。再者，集团化 公司大多是以事业部制为主要组织架构，进而在强化运营成 本控制和提升各事业部协作效率的目标驱动下，借助转让定 价来完成中间产品在集团内部的流通，这也符合当前的主流 趋势。 形成转让定价的成本分析 事实上，随着各国对跨国公司实施转让定价策略的抑 制和规范，使得当前转让定价面临着惩戒成本。惩戒成本可 以理解为，H公司在面对不同国家税务机构惩戒所要支付的